معامله توکن لوریج‌دار

توکن‌های لوریج دار مورد استفبال معامله گران اهرم دار یا فیوچرز و مارجین

آشنایی با توکن های لوریج دار

در بازار های ارزدیجیتال به اختصار به توکن های لوریج دار LVT گفته میشود که در نگاه کلی فرقی با خرید و فروش سایر ارزها ندارد؛ اما با بررسی دقیق تر متوجه خواهیم شد که برای خرید و فروش این توکن ها باید از اهرم معاملاتی استفاده کنیم. پس نتیجه خواهیم گرفت که این سبک از ترید نیز مانند بازار فیوچرز و مارجین عمل میکند. یعنی شما با وام گرفتن از صرافی دارایی خود را برای ورود به پوزیشن چند برابر میکنید.

توکن لوریج دار در کوکوین

در معاملات آتی و مارجین وقتی که شما از اهرم یا leveraged استفاده میکیند زمانی که حرکات بازار زیاد میشود میزان ریسک شما برای از دست دادن سرمایه نیز بیشتر و به منظقه لیکوئید نزدیک میشوید. لیکوئید شدن در این سبک از خرید و فروش ها به معنای از دست دادن کامل دارایی است که مزیت اصلی در ترید توکن های لوریج دار نبود Liquidation است. در این نوع از ترید شما با کلمه تنظیم مجدد(Rebalancing) مواجه هستید. این سازوکار در زمان هایی که به نیم شب به وقت جهانی است تمام اهرم های معاملات شما را ثابت میکند که از لیکوئید شدن در امان باشید. در نتیجه در توکن های لوریج دار احتمال اینکه در یک روز ۹۰% ضرر کنید هست اما امکان از دست رفتن کامل دارایی وجود ندارد. شما با مطالعه مقاله آموزش فیوچرز در صرافی کوکوین میتوانید این تفاوت را به خوبی درک کنید.

Leveraged Token کوکوین

معامله گران با این مزیت در صرافی ها میتوانند بازده ترید خود را برخلاف بازار های فیوچرز و Margin بدون پرداخت کمسیون و لیکوئید شدن افزایش دهند. تاکنون این قابلیت از خرید و فروش در چند صرافی معتبر مانند بایینس و کوکوین ایجاد شده است؛ و افراد به معامله ارز های BTC، ETH و… پرداخته اند. همچنین به خاطر استقبال زیاد کاربران، فهرست این دو اکسچنج در حال بروزرسانی و اضافه کردن ارز های بیشتر به لیست خود میباشند.

آموزش معاملات توکن های لوریج دار کوکوین

برای خرید و فروش Leveraged Token در وبسایت kucoin ابتدا وارد حساب خود شوید؛ سپس از نوار بالا روی گزینه Derivatives بروید و از کشوی باز شده روی آیتم لوریج توکن(Leveraged Token) کلیک کنید.
بعد از باز شدن، صفحه زیر نمایش داده میشود؛ که تعدادی از ارز ها به صورت پیشفرض داری اهرم میباشند. برای ترید هر توکن کافی است که روی آن کلیک و وارد قسمت معامله آن شوید. همچنین برای دریافت اطلاعتی نظیر حداقل و حداکثر لوریج، میزان دارایی که برای خرید آن نیاز است را نمایش میدهد.
در سربرگ Subscription History میتوانید تاریخچه معاملات و کمسیون(Fee) پرداخت شده را با تعیین کردن دوره زمانی بین ۷ تا ۹۰ روز نشان دهید.
در بازار معمولی(Spot) شما در زمانی سود میکنید که ارز خریداری شده رشد نمایید؛ اما در این سبک از معاملات مانند فیوچرز و مارجین امکان بهرمندی از سود هم در رشد و کاهش قیمت را خواهید داشت. به این معنی که در زمان افزایش قیمت بازار شما Token لانگ را و در زمانی که بازار در حال ریزش هست Token شورت را خریداری میکنید.

ترید توکن لوریج‌دار در کوکوین

اگر در تحلیل شما به عنوان مثال قیمت ارزدیجیتال LUNA در حال رشد است با کلیک روی گزینه Trade رمز ارز LUNA3L (لونا با اهرم۳ ایکس) آن را خریداری و در صورتی که مارکت طبق گفته شما ۵% رشد نمایید در واقع سود شما از این خرید ۱۵درصد خواهد بود؛ اما اگر بازار بر خلاف روند پیش رود به جای اینکه ۵% ضرر کنید ۱۵درصد از دارایی وارد شده در سفارش را از دست خواهید داد. این نوع از معاملات دقیقا مانند بازار اسپات است، اما با این تفاوت که مقدار سود و زیان شما در اهرم توکن انتخابی ضرب میشود.

صرافی اریترون Erythron و معامله توکن های لوریج دار

صرافی اریترون تنها صرافی ارز دیجیتال ایرانیه که میتونید معاملات دو طرفه رو داشته باشید. اما این امکان با استفاده از توکن های لوریج دار ارائه شده.

آنچه در این مقاله می‌خوانید

اریترون Erythron چیست؟

اریترون (Erythron) در معنی کلمه‌ای: به مجموعه گلبول‌های قرمز در گردش خون و بافت خون‌ساز موجود در مغز استخوان اطلاق می‌شود. اما در اینجا و ارزهای دیجیتال اسم یک صرافی ایرانی است.

اریترون، تنها ترین صرافی ارز دیجیتال ایرانی که به صورت مستقیم امکان ثبت سفارش در مارکت جهانی برای معالمه گران ارز های دیجیتال فراهم کرده است. صرافی ارز دیجیتال اریترون بیش از 500 ارز دیجیتال رایج را برای ایرانیان لیست کرده و به صورت مکرر بر این تعداد ارز های اضافه می کند.

تیم اریترون شامل جمعی از معامله توکن لوریج‌دار متخصصین مالی ، امنیت و شبکه ،توسعه دهنده ، فعالین بازار های مالی و جمعی از فعالین حوزه بلاکچین و رمزارز است که با داشتن سال ها تجربه در زمینه معاملات حرفه ای در بازارهای داخلی و خارجی پا به میدان نهاده است. هدف اریترون ارائه بستری امن و ساده همراه با قابلیت معامله بیش از 500 رمز ارز به صورت ریالی و USDT می باشد تا از به خطر افتادن سرمایه های افراد در صرافی های خارجی و مسدود شدن دارایی های ایشان جلوگیری به عمل آورده و افراد بتوانند به سادگی از طریق اریترون به بازار بزرگ ارزهای دیجیتال به صورت کامل دسترسی داشته باشند.

مزایای صرافی اریترون Erythron

• فرآیند احراز هویت بسیار ساده و اتوماتیک، معامله در بازار تتری بدون احراز هویت
• عمق مارکت جهانی و معامله در بازارهای جهانی
• پشیبانی بیش از 500 رمز ارز و توکن
• امکانات معاملاتی پیشرفته
• صرافی ساده اما بسیار پیشرفته
• امنیت و سهولت در معامله
• تعیین حد سود و حدضرر برای دارایی های کیف پول خود

کارمزدهای صرافی اریترون

چطور معامله دوطرفه خرید یا فروش باز کنیم؟

صرافی اریترون تنها صرافی ارز دیجیتال ایرانیه که میتونید معاملات دو طرفه رو داشته باشید. اما این امکان با استفاده از توکن های لوریج دار ارائه شده

به عنوان مثال: برای باز کردن معامله بیت کوین در جهت ‌Long‌ شما باید در بازار BTC3L معالمه باز کنید. در این سفارش شما از اهرم 3 در جهت لانگ استفاده کردید.
همچنین برای باز کردن معامله در جهت نزول یا Short‌ باید در بازار BTC3S‌ سفارش ثبت کنید که میشه یک سفارش Sell با اهرم 3 در بازار بیت کوین.

چگونه توکن‌های لوریج دار را بخریم یا بفروشیم؟

راه‌های مختلفی برای خرید یا فروش توکن‌های لوریج دار یا اهرمی وجود دارد. با این حال، سه مورد از رایج ترین راه ها عبارتند از:

بازارهای اسپات برای خرید یا فروش آنها توصیه می‌شود. برای معامله این توکن‌ها باید از بازار نقدی توکن اهرمی در هر صرافی درخواست کنید.

راه دیگر این است که ارز دیجیتال خود را در کیف پول خود به توکن‌های لوریج دار تبدیل کنید.

رایج‌ترین راه در بین این سه، ایجاد یا بازخرید توکن‌های اهرمی است. این روش تنها زمانی مناسب است که کاملاً از عملکرد آنها آگاه باشید و مستندات پلتفرم را طی کرده باشید.

توکن‌های اهرمی محصولات پرریسکی هستند و قبل از معامله باید معامله توکن لوریج‌دار مزایا و معایب آنها را در نظر بگیرید.

مزایا و معایب توکن‌های لوریج دار Erythron

مزیت اصلی بدون شک سهولت بدست آوردن نوسانات بیشتر نسبت به بقیه بازار است. استفاده از آنها تفاوت زیادی با معامله هر ارز دیجیتال در معاملات اسپات ندارد. با این کار می‌توان نرخ سود و زیان بیشتری نیز داشت.

هزینه نگهداری یک موقعیت اهرمی در معاملات آتی می‌تواند در واقع به ارقام شگفت‌انگیزی برسد. این امر عاملی است که اغلب نادیده گرفته می‌شود، اما اگر می‌خواهید بازده خود را به حداکثر برسانید، بسیار مهم است. توکن‌های اهرمی این هزینه را ندارند.

مزیت دیگر کاهش ریسک لیکوییدیتی است. از آنجایی که مارجین با توجه به حرکت بازار دوباره متعادل می‌شود، تسویه حساب بسیار نادرتر از معاملات مارجین معمولی است. با این حال، نقطه ضعف کنترل معامله‌گر بر موقعیت خود است. در موقعیتی با توکن‌های لوریج دار، سخت است که بدانید دقیقاً در هر زمان چقدر درآمد یا ضرر می‌کنید. علاوه‌بر این، حداکثر حاشیه ۴ برابر است. اگر می‌خواهید در معرض دید بیشتری قرار بگیرید، باید در بازار مشتقات موقعیتی را به دست آورید.

لوریج در ارز دیجیتال: چگونه می‌توان از اهرم ها استفاده کرد؟

در معاملات کریپتو، لوریج در ارز دیجیتال به استفاده از سرمایه قرض گرفته شده برای انجام معاملات اشاره دارد. معاملات با لوریج یا اهرمی می‌توانند قدرت خرید یا فروش شما را تقویت کنند و به شما امکان می‌دهند مبالغ بیشتری را معامله کنید. بنابراین حتی اگر سرمایه اولیه شما کم باشد، می‌توانید از آن به عنوان وثیقه برای انجام معاملات اهرمی استفاده کنید. با وجودی که معامله توکن لوریج‌دار معاملات اهرمی می‌تواند سود بالقوه شما را چند برابر کند، اما در معرض ریسک بالایی نیز قرار دارد، به خصوص در بازار پر نوسان کریپتو. هنگام استفاده از لوریج در ارز دیجیتال مراقب باشید. اگر بازار برخلاف موقعیت شما حرکت کند، ممکن است به ضررهای قابل توجهی منجر شود.

• 1) لوریج در ارز دیجیتال چیست؟
• 2) لوریج چگونه به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند؟
• 3) چرا باید از لوریج برای سرمایه گذاری ارز دیجیتال استفاده کنیم؟
• 4) مدیریت ریسک در لوریج تریدینگ چگونه است؟
• 5) مارجین تریدینگ در بایننس چگونه است؟
• 6) سخن پایانی

در ادامه این مقاله از داموندمگ، به معرفی لوریج در ارز دیجیتال، نحوه کار آن و اینکه چگونه می‌توانید در صرافی بایننس چنین معاملاتی انجام دهید خواهیم پرداخت.

لوریج در ارز دیجیتال چیست؟

لوریج (Leverage) یا اهرم، از اصطلاحاتی است که در سرمایه‌گذاری بسیار شنیده می‌شود.از اهرم در معاملات زمانی استفاده می‌شود، که سرمایه‌گذار بودجه کافی برای ورود به موقعیت دلخواه خود را ندارد و در عوض برای تأمین سرمایه، کسری بودجه را قرض می‌گیرد. برای مثال در سرمایه‌گذاری در ارز دیجیتال، اگر قیمت یک کوین از بیت کوین 30 هزار دلار باشد و شما تنها 10 هزار دلار داشته باشید، کافی است وارد یک معامله با لوریج شوید و به مقدار 20 هزار دلار، از صرافی خود قرض بگیرید. این یعنی از لوریج 3 برابر استفاده کرده‌اید. طبیعی است که اگر می‌خواستید معامله مستقیم انجام دهید، که با نام اسپات شناخته می‌شود، تنها کمی بیشتر از یک سوم یک کوین را می‌توانستید بخرید. در چنین معامله‌ای سود سه برابر خواهد شد و البته اگر معامله موفقی نباشد، ضرر هم سه برابر خواهد شد.

حال سؤال اینجا است که چنین معامله‌ای چگونه انجام می‌شود؟ آیا صرافی واقعاً پول را به تریدر می‌دهد، یا این تنها یک قرارداد بین دو طرف است؟

لوریج چگونه به سرمایه‌گذاران کمک می‌کند؟

لوریج در ارز دیجیتال درست مانند وام بانکی با بهره است. شما وام را دریافت می‌کنید و باید در موعد مقرر مقدار وام را به‌علاوه سود یا بهره آن بپردازید. البته در بحث لوریج، قسط در کار نیست و در پایان موعد باید مبلغ را تمام و کمال و یکجا بپردازید.

بنابراین برای ورود به معاملاتی که لوریج دارند، باید به موارد زیر توجه داشته باشید:

• برای شروع کار به مقداری سرمایه به عنوان وثیقه نیاز دارید.
• در پایان موعد باید وام را به‌علاوه سود آن بپردازید.

توجه کنید که هرچه لوریج بیشتری بگیرید، امکان از دست رفتن سرمایه شما بیشتر خواهد بود، زیرا در موعد مقرر چه سود کرده باشید چه ضرر، باید دین خود را بپردازید. معامله با لوریج زیرمجموعه معاملات فیوچرز است و در آن پولی رد و بدل نمی‌شود، فقط یک قرارداد است که به سرمایه‌گذار اجازه می‌دهد در مقداری بیشتر از وثیقه خود سرمایه‌گذاری کند.

مثال موقعیت لانگ لوریج

تصور کنید که می‌خواهید یک موقعیت خرید 10 هزار دلاری بیت کوین با 10 برابر اهرم باز کنید. این بدان معناست که شما از 1000 دلار به عنوان وثیقه استفاده خواهید کرد. اگر قیمت بیت کوین 20 درصد افزایش یابد، سود خالص 2000 دلاری (منهای کارمزد) به دست خواهید آورد، که بسیار بیشتر از 200 دلاری است که اگر سرمایه 1000 دلاری خود را بدون استفاده از اهرم معامله می‌کردید، به دست می‌آورید.

با این حال اگر قیمت بیت کوین 20 درصد کاهش یابد، موقعیت شما 2000 دلار کاهش می‌یابد. از آنجایی که سرمایه اولیه شما یا همان وثیقه، 1000 دلار بود، افت 20 درصدی باعث از دست رفتن کامل آن می‌شود. حتی اگر کاهش بازار 10 درصد هم باشد، بازهم سرمایه 1000 دلاری از بین خواهد رفت. به این ترتیب باید بودجه بیشتری در کیف پول خود داشته باشید، تا بتوانید در چنین شرایطی پایداری کنید. در این زمان‌ها، صرافی معمولاً با ارسال یک ایمیل به شما هشدار می‌دهد و از شما می‌خواهد که وثیقه بیشتری در حساب خود قرار دهید.

مثال موقعیت شورت لوریج

حال تصور کنید قصد دارید با یک لوریج 10 برابری، یک موقعیت شورت 10 هزار دلاری بیت کوین باز کنید. در این صورت بیت کوین را از شخص دیگری قرض می‌گیرید و آن را به قیمت فعلی بازار می‌فروشید. وثیقه شما 1000 دلار است، اما از آنجایی که با اهرم 10 برابری معامله می‌کنید، می‌توانید 10 هزار دلار بیت کوین بفروشید.

با فرض اینکه قیمت فعلی بیت کوین 40 هزار دلار است، 0.25 بیت کوین قرض کرده و آن را فروختید. اگر قیمت بیت کوین 20 درصد کاهش یابد و به 32 هزار دلار برسد، می‌توانید 0.25 بیت کوین را تنها با 8000 دلار بازخرید کنید. این به شما سود خالص 2000 دلاری می‌دهد، البته منهای کارمزد.

حال اگر بیت کوین افزایش 20 درصدی داشته باشد و به 48 هزار دلار برسد، برای بازخرید 0.25 بیت کوین، به 2000 دلار موجودی نیاز دارید، اما شما فقط 1000 دلار داشتید، درنتیجه موقعیت شما منحل می‌شود. در این معامله هم باید مقداری وثیقه بیشتر قرار دهید.

چرا باید از لوریج برای سرمایه گذاری ارز دیجیتال استفاده کنیم؟

• ارزهای دیجیتال و دارایی‌های مشابه دیگر مانند NFTها، بسیار گران هستند و امکان خرید یک عدد از آن‌ها هم برای همه وجود ندارد. بنابراین طبیعی است که بسیاری به لوریج تریدینگ روی می‌آورند.
• دلیل دیگر این است که سرمایه‌گذاران می‌توانند سود بالقوه خود را چند برابر کنند. یعنی لزوماً کمبود بودجه ندارند و این کار راهی برای بالا بردن سودشان است.
• دلیل دیگر این است که سرمایه‌گذار نمی‌خواهد تمام سرمایه خود را در یک دارایی صرف کند. به همین دلیل با وثیقه کمتر و لوریج بیشتر وارد یک موقعیت می‌شود و در عوض باقی بودجه خود را به کار دیگری اختصاص می‌دهد.

مدیریت ریسک در لوریج تریدینگ چگونه است؟

ترید با لوریج بالا ممکن است برای شروع به سرمایه کمتری نیاز داشته باشد، اما شانس از دست رفتن سرمایه را افزایش می‌دهد. اگر اهرم شما خیلی بالا باشد، حتی یک درصد حرکت قیمت در خلاف جهت موقعیت نیز می‌تواند منجر به زیان‌های بزرگ شود. هر چه اهرم بیشتر معامله توکن لوریج‌دار باشد، تحمل نوسان شما کمتر خواهد بود. استفاده از اهرم کمتر به شما حاشیه خطای بیشتری برای معامله می‌دهد. به همین دلیل است که بایننس و سایر صرافی‌های ارز دیجیتال، حداکثر اهرم در دسترس را برای کاربران جدید محدود کرده‌اند.

استراتژی‌های مدیریت ریسک مانند دستورات توقف ضرر و سود در به حداقل رساندن ضرر در معاملات اهرمی کمک می‌کند. شما می‌توانید از دستورات توقف ضرر برای بستن خودکار موقعیت خود در یک قیمت خاص استفاده کنید، که زمانی که بازار علیه شما حرکت می‌کند بسیار مفید است. دستورات توقف ضرر می‌تواند شما را از ضررهای قابل‌توجه محافظت کند. دستورهای برداشت سود برعکس هستند. زمانی که سود شما به مقدار مشخصی رسید، آن‌ها به طور خودکار بسته می‌شوند. این به شما امکان می‌دهد تا قبل از تغییر شرایط بازار، درآمد خود را تضمین کنید.

در این مرحله، باید برای شما روشن باشد که معاملات اهرمی یک شمشیر دولبه است که می‌تواند سود و زیان شما را به طور تصاعدی چند برابر کند. این شامل سطح بالایی از خطرات است، به خصوص در بازار بی‌ثبات ارزهای دیجیتال.

مارجین تریدینگ در بایننس چگونه است؟

می‌توانید از اهرم‌ها برای ترید ارزهای دیجیتال در صرافی‌هایی مانند بایننس استفاده کنید. در این قسمت به همین موضوع خواهیم پرداخت.

چند قدم وجود دارد، که هریک را توضیح می‌دهیم، در این مثال جفت ارز BNB/USDT را در نظر بگیرید:

1. از نوار بالای صفحه صرافی، به گزینه «Trade» و سپس «margin» بروید.
2. روی «BTC/USDT» کلیک کنید تا جفتی را که می‌خواهید معامله کنید جستجو کنید.
3. همچنین باید وجوه وثیقه را به کیف پول مارجین خود منتقل کنید. برای این کار روی گزینه «Transfer Collaterals» زیر نمودار کندل کلیک کنید.
4. کیف پول وثیقه، حساب مارجین و کوین مورد نظر را برای انتقال انتخاب کنید. سپس مقدار را وارد کرده و روی گزینه «Confirm» کلیک کنید.
5. حالا از کادر سمت راست، یکی از گزینه‌های «Cross 3x» یا «Isolated 10x» را انتخاب کنید.
6. یکی از موقعیت‌های لانگ یعنی خرید یا موقعیت شورت یعنی فروش را به همراه نوع سفارش انتخاب کنید. روی معامله توکن لوریج‌دار گزینه «Borrow» کلیک کنید تا وثیقه شما سه برابر شود.
7. می‌توانید با وارد کردن مقدار USDT با «Total» یا مقدار BNB برای خرید با «Amount»، BNB را با لوریج خریداری کنید.

سخن پایانی

لوریج در ارز دیجیتال به شما این امکان را می‌دهد که به راحتی با سرمایه‌گذاری اولیه کمتر و پتانسیل کسب سود بیشتر شروع کنید. با این حال، اهرم همراه با نوسانات بازار می‌تواند منجر به انحلال سریع شود، به خصوص اگر اهرم 100 برابری را برای معامله استفاده می‌کنید. همیشه با احتیاط معامله کنید و ریسک‌ها را قبل از شروع معاملات لوریج ارزیابی کنید. هرگز نباید بیش از آنکه توانایی از دست دادن دارید سرمایه‌گذاری کنید، این مسئله در معامله با اهرم بیشتر دیده می‌شود.

توکن لوریج دار چیست؟

اگر شما هم به دنبال معامله کوتاه مدت ولی با ریسک کم هستید، تیم ارزبرتر خواندن این مقاله از توکن‌های لوریج دار را به شما پیشنهاد می‌کند.

درواقع استفاده از این توکن‌ها از قابلیت‌‌های صرافی برتر به شمار می‌آید.

توجه داشته باشید که معامله کوتاه مدتی نیازمند دانش کافی ، روانشناسی بازار و مدیریت سرمایه و ریسک مطلوبی است.

در ابتدا به تعریف مفاهیم توکن‌های لوریج دار Up و Down می‌پردازیم. ناگفته نماند که ممکن است با رعایت نکردن یک سری نکات دچار ضرر شوید.

توکن‌های Bear و Bull هم جزء توکن‌های لوریج دار حساب می‌شوند.

توکن‌های لوریج دار همیشه مورد استقبال سرمایه گذاران و حتی معامله گران فیوچرز و مارجین فرار دارد.

این توکن ها مزایا و معایب خود را دارند که در ادامه به آن ها می‌پردازیم.

— توکن‌های لوریج دار —

توکن‌های لوریج دار درواقع تغییرات قیمت یک دارایی را بر اساس لوریجی که دارند زیاد می‌کنند.

به طور مثال در توکن Up که لوریج 3 دارد، اگر 100 دلار بیتکوین بخریم و قیمت بیتکوین 5% رشد کند در نتیجه سرمایه شما 15% رشد می‌کند .

حالا اگر بیتکوین 5% کاهش قیمت داشته باشد، سرمایه شما با 15% کاهش قیمت رو به رو می‌شود.

— توکن‌های لوریج دار Up —

هر وقت قیمت به سمت بالا برود سود می‌کنیم و اگر قیمت پایین برود ضرر می‌کنیم.

— توکن‌های لوریج دار Down —

هر زمانی که قیمت پایین برود سود می‌کنیم و اگر قیمت بالا برود ضرر می‌کنیم.

نکته : درواقع توکن‌های لوریج دار تقریبا مانند معاملات Margin ویا Futures می‌باشند، فقط فرق آن این است که در معاملات مارجین و فیوچرز یا اهرم دار احتمال لیکویید شدن یا از دست رفتن کل سرمایه است. اما در توکن‌های لوریج دار لیکوئید نمی‌شوید ولی قیمت می‌تواند کاهش زیاد را تجربه کند که اگر بر خلاف جهت آن پیش بینی کرده باشید خیلی متضرر خواهید شد.

نکته: همان مقدار که احتمال سود دهی و بازدهی وجود دارد همان مقدار هم احتمال ضرر کردن هم هست.

توکن‌های لوریج دار مورد استفبال معامله گران اهرم دار یا فیوچرز و مارجین

— نامناسب برای معاملات بلند مدتی —

اگر قصد معاملات بلند مدتی را دارید از همان اسپات صرافی اقدام به خرید و فروش ارز خود کنید ولی در مورد توکن لوریج دار این‌طور نیست:

مثلا وقتی توکن لوریج دار بیتکوین را می‌خرید درواقع بیتکوین را نخریده اید و فقط این توکن در صرافی مورد نظر ارزش دارد ( یک جور اعتماد به صرافی غیرمتمرکز حساب می‌آید.)

همانطور که معاملات فیوچرز و مارجین کوتاه مدتی و میان مدتی هستند این توکن‌ها در بازه‌ی کوتاه مدت سودده می‌باشند. زیرا از آن جایی که شما در اینگونه معاملات از اهرم دار استفاده می‌کنید و اهرم ریسک معامله را چندین برابر می‌کند، حال اگر به چشم معامله بلند مدتی نگاه کنید باقی ماندن در معاملات اهرمی در بازه‌ی بلند مدتی به خودی خود یک ریسک بزرگ می‌باشد که در نتیجه ریسک کلی را خیلی افزایش می‌دهد.

— چگونگی معاملات توکن‌های اهرمی —

در ابتدا کمتر صرافی از این قابلیت پشتیبانی می‌کرد ولی با گذر زمان صرافی‌‌های بیشتری از این نوع توکن استقبال کردند و این امکان را به سایت خود اضافه نمودند.

صرافی‌‌های برتر موجود که از این قابلیت پشتیبانی می‏کنند عبارت اند از :

بخش Leverged Token در هر صرافی برتر، امکان استفاده از این قابلیت را به شما می‌دهد.
به عنوان مثال شما در صرافی کوکوین از قسمت Derivatives می‎توانید به راحتی بخش Leverged Token را پیدا کنید.

برای معامله برای هر ارز دو توکن لوریج دار مشخص شده است:

– توکن های صعودی یا Long که با رنگ سبز نمایانگر است.

– معامله توکن لوریج‌دار توکن های نزولی یا Short که با رنگ قرمز نمایانگر است.

همچنین جلوی هر توکن با عدد و علامت ضربدر اهرم آن مشخص گردیده است.

توکن‌های لوریج دار مورد استفبال معامله گران اهرم دار یا فیوچرز و مارجین

به طور مثال با توجه به شکل :

-BTC نماد بیتکوین است.

– عدد 3 نشان دهنده اهرم یا لوریج می‌باشد که اگر قیمت 5% رشد کند شما با داشتن این توکن 15% سرمایه خود را افزایش می‌دهید.
-حرف L به معنای Long است که یعنی پیش بینی شما در راستای افزایش قیمت می‌باشد.

— جمع بندی —

معامله گران حرفه ای مارجین و فیوچرز، معمولا به دنبال راه ‌هایی با ریسک کمتر و بازدهی بیشتر هستند. این توکن های بسیار کارآمد، برای کسانی که از لیکوئید شدن دوری می‌کنند مناسب هستند

با داشتن استراتژی خاص، روانشناسی و مدیریت سرمایه می‌توان به سود‌های معقول با توکن‌های لوریج دار رسید.

در کل به اشتباه بسیاری از معامله گران از معاملات اهرم دار دوری می‌کنند.

امیدواریم با استفاده از نکاتی که گفته شد ریسک خود را کم کرده و بازدهی معقولی داشته باشید.

توکن لوریج دار چیست؟

خرید یک توکن لوریج‌ دار همان معامله ارزهای دیجیتال مختلف با قابلیت اهرم معامله با چند برابر سرمایه هست. برای مثال معامله توکن لوریج‌ دار بیت کوین به این معنی است که می‌خواهید سود خود از معامله بیت کوین را چند برابر کنید.

وقتی یک ارز دیجیتال را به روش معمولی خریداری می‌کنید فقط می‌توانید از رشد قیمت سود ببرید اما درباره توکن‌های لوریج‌ دار هم در افزایش قیمت خرید توکن لانگ و هم در کاهش قیمت خرید توکن شورت امکان سودبردن وجود دارد.

علت استفاده از توکن لوریج دار

برای معامله در بازار ارزهای دیجیتال به‌طور کلی سه راه دارید

۱. معامله معمولی: به آن معامله اسپات هم می‌گویند که همان خریدوفروش ساده ارزهای معامله توکن لوریج‌دار دیجیتال است.

۲. معامله مارجین: در مارجین تریدینگ از صرافی چند برابرِ سرمایه اولیه خود پول قرض می‌کنید معامله مدنظر خود را انجام می‌دهید و پس از کسب سود، پول صرافی را پس می‌دهید. صرافی سرمایه اولیه شما را به‌عنوان وثیقه معامله توکن لوریج‌دار در نظر می‌گیرد و اگر ضرر شما بیشتر از مقدار سرمایه شود، تمام سرمایه شما برای جبران ضرر صرافی برداشته می‌شود یا به‌اصطلاح لیکویید می‌شوید.

۳. معامله در بازار مشتقه Derivatives: بازار مشتقه شامل دو بازار فیوچرز و آپشن می‌شود. توضیح این دو بازار در چند خط نمی‌گنجد اما این بازارها برای معامله‌گران حرفه‌ای است و از ویژگی‌های آن می‌توان به قابلیت اهرم‌های بالا (تا ۱۲۵ برابر سرمایه) اشاره کرد.

تا همین دو سال پیش در صرافی‌های ارز دیجیتال تنها این سه نوع معامله انجام می‌شد اما ورود شدید معامله‌گران مبتدی به بازار مشتقه به‌خصوص بازار فیوچرز و از‌دست‌رفتن یک شبه سرمایه‌ تازه‌کارها به‌دلیل لیکوییدشدن‌‌های مداوم و همچنین پیچیدگی‌های معاملات فیوچرز باعث شد برای اولین بار صرافی FTX ایده توکن‌های لوریج‌ دار را پیاده کند. با موفقیت این ایده خیلی زود صرافی‌های بزرگ دیگر مانند بایننس و کوکوین هم این قابلیت را اجرا کردند.

مزیت های توکن لوریج دار

۱.لیکویید نمی‌شوید

لیکوییدشدن یعنی از دست رفتن تمام سرمایه است که در بازار فیوچرز زیاد اتفاق می‌افتد و خیلی‌ها را به ورشکستگی می‌رساند. در معامله‌ توکن‌های لوریج‌ دار سازوکاری با نام تنظیم‌ مجدد Rebalancing در هنگام نوسانات شدید یا نیمه‌شب به وقت جهانی نسبت به صرافی می‌تواند متفاوت باشد اهرم‌ها را ثابت نگه می‌دارد تا جلوی ضرر ۱۰۰ درصدی گرفته شود و سرمایه لیکویید نشود.

بنابراین این احتمال وجود دارد که مثلاً ۶۰٪ در یک روز ضرر کنید اما تمام سرمایه از دست نمی‌رود و لیکویید نمی‌شوید. البته به‌دلیل اهرم ثابت و تنظیم مجدد آن در زمان نوسانات شدید، ترید توکن‌های لوریج‌ دار بیشتر اوقات از ترید مستقیم در بازار فیوچرز سود کمتری دارد ولی برای معامله‌گرانی که از یک طرف نگران لیکوییدشدن هستند و از طرف دیگر نمی‌خواهند فعالیت در فیوچرز را از دست بدهند توکن‌های لوریج‌دار بهترین گزینه ممکن است.

۲.معامله آسان و سود چند برابری در لوریج

وقتی پای اهرم وسط باشد قطعاً شما درگیر ریسک می‌شوید و این را نمی‌توان انکار کرد. اگرچه معامله توکن‌های لوریج‌ دار نسبت به معامله مستقیم در بازار فیوچرز خطرات کمتری دارد اما این نوع معامله هم برای معامله‌گر تازه‌کار مناسب نیست. بهتر است قبل از شروع معامله در این توکن‌ها تا حد متوسط در معاملات معمولی پیشرفت کرده باشید.

معایب توکن لوریج دار

۱.احتمال ضرر چندبرابری در لوریج

همان‌ قدر که احتمال دارد با معامله یک توکن لوریج‌ دار چند برابر سود کنید همان قدر هم احتمال دارد چند برابر ضرر کنید. نیاز به اشاره دوباره نیست که در بازار پرنوسان ارزهای دیجیتال اگر یک توکن با اهرم ۳ بخرید و بازار ۱۵٪ برخلاف پیش‌بینی شما صعودی یا نزولی حرکت کند کسی که معمولی معامله کرده است ۱۵٪ ضرر می‌کند؛ اما برای شما ۴۵٪ ارزش سرمایه از دست می‌رود.

۲.لوریج برای سرمایه‌گذاری بلندمدت مناسب نیست

توکن‌های لوریج‌ دار برای سفته‌بازی و تریدها کوتاه‌مدت نهایتاً چندماهه طراحی شده‌اند و نمی‌توانند گزینه مناسبی برای سرمایه‌گذاری بلندمدت باشند.