حرکت در بازار خرسی

الگوهای ادامه دهنده همان ابزارهایی هستند که به معامله‌گرها سیگنال می‌دهند. اهمیت سیگنال برای کسب سود، نشان‌دهنده جایگاهی است که این الگوها در موفقیت یا شکست معامله‌گرها دارند.

پرچم گاوی و پرچم خرسی چیست؟ الگوهای قیمتی را برای تحلیل تکنیکال بشناسیم

در تعریف پرچم گاوی و پرچم خرسی می‌توان گفت این‌ها الگوهای قیمتی محبوبی هستند که در تحلیل تکنیکال بازار توسط تحلیل‌گران مورد استفاده قرار می‌گیرند. تریدرها از این پرچم‌ها برای شناسایی روندهای ادامه‌دار یا همان Trend Continuation بهره می‌برند. برای اینکه این دو پرچم (Flag) را به خوبی بشناسید و بتوانید از آن‌ها به نفع خودتان استفاده نمایید، باید مفاهیم پایه‌ای تر را هم به شما معرفی کنیم.

اساسا آموزش تحلیل تکنیکال یکی از پرطرفدارترین دوره‌های آموزشی در این روزها به شمار می‌رود. در واقع هر روز افراد بیشتری به سمت معامله‌کردن و یا سرمایه‌گذاری کردن در بازارهای مالی از جمله بازار کریپتوکارنسی روی می‌آورند. نتیجه چنین روندی، نیاز آن‌ها به یادگیری تحلیل ارز دیجیتال است. اگر شما هم جزو این دسته از علاقمندان به معامله یا سرمایه‌گذاری رمزارزها هستید، مطمئنا بارها درباره پرچم گاوی و پرچم خرسی شنیده‌اید.

پس بهتر است که این مقاله آموزشی ارز دیجیتال را از دست ندهید. چرا که قرار است با هم بصورت کامل این مفاهیم را بررسی کنیم.

روند بازارهای مالی اتفاقی و شانسی نیستند. بلکه این روندها حاصل الگوهای تکرار شونده‌ای هستند که اگر آن الگوها را بشناسید می‌توانید بسیاری از اتفاقات را پیش‌بینی کنید. یکی از الگوهای مهم، الگوی پرچم گاوی و خرسی است.

الگوهای پرچم گاوی و پرچم خرسی چیست؟

پرچم گاوی و پرچم خرسی، الگوهای قیمتی هستند که در هر بازه‌ای از زمان و در هر بازار مالی می‌توانند رخ دهند. این الگوها از نظر تحلیل تکنیکال، الگوهایی ادامه‌دار به حساب می‌آیند. برای مطالعه بیشتر در مورد تحلیل تکنیکال به مقاله آموزش تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال مراجعه فرمایید دلیل این مساله، عادت آن‌ها به رخ دادن در زمان قبل از شکل‌گیری روندهای ادامه‌دار است.

شناسایی این الگوها می‌تواند در ترید کردن تاثیر زیادی بر موفقیت ما داشته باشد. این موارد بواسطه جستجو کردن ورودی‌ها و خروجی‌ها از طریق شکست یا همان Breakout، اهداف متناسب، سطوح شکست و… بدست می‌آیند. هر دو الگو در اشکال گوناگونی ممکن است رخ دهند اما تشخیص دادن آن‌ها کار ساده‌ای است.

یک پرچم گاوی در شرایطی که روند صعودی است و قیمت به سمت افزایش پیدا کردن، تمایلی ادامه‌دار داشته باشد قابل شناسایی است. اما در مقابل؛ پرچم خرسی در یک روند نزولی و تمایل ادامه‌دار قیمت به کاهش مشاهده می‌گردد.

شاید برای شما این سوال پیش آید که چرا از اصطلاح پرچم برای این مفاهیم استفاده می‌شود. دلیل این نام‌گذاری، شباهت آن به پرچمی است که از میله‌اش در مقابل ادارات دولتی آویزان می‌شود. در این عکس، می‌توانید شباهت مذکور را مشاهده کنید.

با تحلیل کردن میله پرچم و خود پرچم در الگوهای پرچم گاوی و پرچم خرسی این امکان وجود دارد تا بتوانید سطح آتی قیمت‌ها را پیش‌بینی کنید.

آشنایی با آناتومی پرچم گاوی و پرچم خرسی

در نمودارهای تحلیل تکنیکال روندهای صعودی و نزولی دائما تغیرات قیمتی را نشان می‌دهند. یک تحلیلگر به کمک همین تغییرات می‌تواند تصمیم بگیرد که ارز دیجیتال خود را بفروشد و یا به دارایی‌اش از آن ارز اضافه کند.

پرچم گاوی و پرچم خرسی نیز در همین راستا تعریف می‌شوند. زمانی که روندهای افزایشی یا کاهشی شکل می‌گیرند و با موج‌های بالا و پایین ادامه پیدا می‌کنند، هر یک از این دو پرچم قابل تشخیص می‌گردند. اما برای اینکه شما بتوانید حین تحلیل از این پرچم‌ها کمک بگیرید، ضروری است که با اصطلاحات دیگری هم آشنایی داشته باشید. پس، قبل از تحلیل آناتومی پرچم گاوی و پرچم خرسی بهتر است چند مورد را به صورت خلاصه توضیح دهیم.

الگوهای ادامه دهنده همان ابزارهایی هستند که به معامله‌گرها سیگنال می‌دهند. اهمیت سیگنال برای کسب سود، نشان‌دهنده جایگاهی است که این الگوها در موفقیت یا شکست معامله‌گرها دارند.

الگوی ادامه دهنده چیست؟

الگوی ادامه دهنده یا Continuation Pattern نشان می‌دهد که وقتی یک روند تکمیل شود، قیمتش به جهت قبلی بازخواهد گشت. به عبارت بهتر، هرگاه مشاهده کردید که یک روند پس از ادامه پیدا کردن در یک جهت خاص به جهتی بازگشت که قبل از شکل‌گیری آن روند وجود داشت، آن را یک الگوی ادامه دهنده می‌نامیم.

در نمودارهای ارزهای دیجیتال و در هر لحظه می‌توانید این الگوها را مشاهده نمایید. قیمت‌ها در هر لحظه، ساعت، روز، هفته و ماه دائما در حال افزایش و کاهش هستند. به طوری که اگر فردی اطلاعات کافی برای فهم این الگوها را نداشته باشد، پس از چند لحظه سرگیجه می‌گیرد و برایش سوال پیش می‌آید که این بالا پایین شدن‌ها چه معنایی دارد!

اما این الگوهای ادامه‌دهنده به تریدرها کمک می‌کنند تا به سیگنال خاصی از بازار دست پیدا کنند. ضمن اینکه، الگوهای ادامه دهنده تنوع بالایی دارند و از جمله آن‌ها می‌توان به الگوهایی نظیر: مثلث، پرچم، آویز، پرچم سه گوش اشاره کرد.

ضمن اینکه، وقتی روندی قوی به یک الگو تبدیل شود و الگوی ادامه دهنده‌ای بوجود آورد که از موج‌های الیوت کوچک‌تر باشد؛ می‌تواند برای تجارت کردن و خرید و فروش ارزهای دیجیتال سیگنال قابل اعتمادتری به ما بدهد.

موج الیوت چیست؟

موج الیوت را می‌توان یکی از مفاهیم پایه‌ای در تحلیل تکنیکال دانست. به صورت خلاصه می‌توان موج الیوت را تشکیل یافته از ۸ موج دانست. اگر به عکس زیر نگاه کنید، به خوبی درمی‌یابید که ۵ موج از این ۸ موج، در فاز انگیزشی قرار دارند و مربوط به زمانی هستند که روند قیمت در حال بالا رفتن است. وقتی که موج پنجم تکمیل گشت؛ فاز اصلاحی آغاز خواهد شد. این فاز اصلاحی هم از ۳ موج تشکیل می‌شود.

تحلیلگرها برای تحلیل شرایط بازار، به این ۸ موج دقت می‌کنند و از قوانین مشخصی برای تحلیل اوضاع کمک می‌گیرند. برای مثال، در فاز انگیزشی اندازه موج ۳ باید از موج اول و پنجم بزرگ‌تر باشد و اگر غیر از این باشد، به معنی وقوع اتفاقات دیگری در ادامه‌اش است. در واقع، آن‌ها سیگنال‌های خود را با استفاده از تحلیل این موج‌ها مشخص می‌کنند.

وقتی که به آناتومی پرچم گاوی و پرچم خرسی هم نگاه می‌کنیم، شباهت زیادی را می‌توانیم بین ساختار موج الیوت و ساختار این پرچم‌ها بیابیم. حالا می‌توانیم به سراغ ادامه مبحث آناتومی پرچم گاوی و پرچم خرسی برویم. هر الگوی پرچم از یک حرکت جهت‌دار قوی و سپس، حرکتی کوچک‌تر و نرم‌تر در جهت مخالف تشکیل می‌شود.

آناتومی پرچم گاوی

برای مثال، این ویژگی را می‌توانید در پرچم گاوی در مقایسه با پرچم خرسی، مشاهده کنید. ابتدا یک حرکت جهت‌دار قدرتمند به سمت بالا و به صورت صعودی انجام شده که همان میله پرچم به حساب می‌آید. سپس، یک حرکت نرم و کوچک‌تر در جهت مخالف پیش آمده که همان پرچم محسوب می‌شود.

در چنین حرکت صعودی در این پرچم گاوی، یک صعود تهاجمی حرکت در بازار خرسی را مشاهده می‌کنیم که پس از آن تثبیتی آهسته انجام شده است. در این وضعیت، می‌توان درک کرد که اشتیاق زیادی جهت خرید کردن در حرکت به سمت بالا در مقایسه با حرکت به سمت پایین وجود دارد.

معامله‌گران با توجه به الگوی پرچم گاوی احتمالا صبر می‌کنند تا قیمت از مقاومت عبور کند و بعد، آماده ورودی بلندمدت در بازار می‌شوند. دلیل این رفتار، به تحلیل آن‌ها از الگوی پرچم گاوی بازمی‌گردد که نشان می‌دهد وقتی قیمت از مقاومت عبور کرد و اصطلاحا “شکست” حرکت در بازار خرسی یا Breakout رخ داد، روند به همان حالت قبلی که صعودی بود بازخواهد گشت.

هدف معامله‌‌گر از تحلیل این بخش از الگوی پرچم گاوی، اندازه‌گیری ارتفاع روند قبلی که همان میله پرچم و همچنین، پیش‌بینی فاصله مناسب از سطح شکست است. ضمن اینکه آن‌ها برای مدیریت ریسک معامله‌های خودشان به نکته دیگری هم توجه می‌کنند. این نکته، به زمانی مربوط می‌شود که قیمت در زیر سطح حمایت در آناتومی پرچم حرکت می‌کند و معامله‌گرها از آن به عنوان حد ضرر بهره می‌برند.

آناتومی پرچم خرسی

شکل حرکت در بازار خرسی پرچم خرسی در مقایسه با پرچم گاوی کاملا برعکس است. زمانی که روند نزولی شکل گرفته، حرکتی تهاجمی و شدید به سمت پایین ایجاد می‌شود و سپس، جهت حرکت برعکس شده و با حرکتی آهسته و نرم به سمت بالا متمایل شده و به تثبیت می‌رسد.

در چنین مواقعی، هنگامیکه جهت حرکت به سمت پایین است اشتیاق افراد هم برای فروش ارز دیجیتال خود بیشتر می‌شود. معامله‌گرها با توجه کردن به الگوی پرچم خرسی ممکن است منتظر بمانند تا قیمت به زیر سطح حمایت برسد تا ورود کوتاهی به بازار پیدا کنند. وقتی قیمت به زیر سطح حمایت رفت و شکست اتفاق افتاد، می‌توان حدس زد که جهت قیمت به همان روند قبل از شروع این روند بازخواهد گشت و افزایش پیدا خواهد کرد.

در این پرچم نیز هدف معامله‌گر از تحلیل این بخش، اندازه‌گیری ارتفاع روند قبلی که همان میله پرچم محسوب می‌شود و همچنین، پیش‌بینی فاصله مناسب از سطح شکست است. از نظر مدیریت ریسک هم، حرکت قیمت بالاتر از مقاومت در آناتومی پرچم خرسی به عنوان حد ضرر در نظر گرفته می‌شود.

تجارت پرچم گاوی و پرچم خرسی با الگوهای حجمی (Volume Pattern)

الگوهای حجمی اغلب اوقات همراه با الگوهای پرچمی مورد استفاده قرار می‌گیرند. هدف از این کار، اعتبارسنجی بیشتر این الگوها و خروجی‌هایی که درنظر گرفته شده‌اند است.

معامله پرچم‌های خرس با تاییدیه‌های حجمی

در تحلیل الگوی پرچم خرسی در مقایسه با پرچم گاوی، معامله‌گرها امیدوارند که حجم بالا یا افزایش را در قسمت میله پرچم ببینند. چرا که وقتی در قسمت میله پرچم حجم بیشتر از حد معمول شود و یا افزایش قیمتی رخ دهد، نشان‌دهنده این خواهد بود که اشتیاق افراد برای فروش بیشتر شده است. حالت ایده‌آل آن‌ها چنین است که در قسمت خود پرچم روند تثبیتی و اصلاح آهسته و نرم رخ دهد. در نتیجه، حجم کم یا رو به کاهش نشان می‌دهد اشتیاق برای خرید در حرکت روند مخالف کم‌تر است.

حجم بالا در حرکت به سمت پایین که همان میله پرچم خرسی است و حجم کم به سمت بالا، نشان می‌دهند که حرکت کلی بازار برای معامله کردن منفی است. این حالت، فرض ادامه‌دار بودن روند نزولی قبلی را تقویت می‌کند.

عکس بالا، حجم بالا و افزایشی را در یک روند نزولی نشان می‌دهد. این روند، به افراد پیشنهاد می‌کند که نشان دهنده یک حرکت قوی در سمت فروش است. این در حالی است که در عکس پایین، حجم کم و کاهشی را در تثبیت پرچم مشاهده می‌کنیم. این مساله، نشان‌دهنده کاهش علاقه به حرکت تدریجی بالاتر است.

این دو عکس با هم الگوهای حجم مطلوبی را نشان می‌دهند که معامله‌گران به دنبال شناسایی یک پرچم خرس هستند. پرچمی که فرض را بر ادامه دار بودن کاهش قیمت می‌گذارد.

تجارت پرچم گاوی با تایید حجم

هنگامیکه پرچم گاوی شکل می‌گیرد، معامله‌گران امیدوارند که حجم بالا یا افزایشی را در قسمت میله پرچم ببینند. افزایشی شدن یا بیش از حد معمول شدن حجم معاملات همراه با روند صعودی در قسمت میله پرچم، نشان دهنده افزایش اشتیاق در سمت خرید است.

اما در مقایسه بین پرچم گاوی و پرچم خرسی، وقتی به قسمت پرچم، در پرچم گاوی می رسیم در مقایسه با پرچم خرسی، تثبیت و عقب‌نشینی آهسته‌تر از روند صعودی را مشاهده می‌کنیم؛ در حالت ایده‌آل باید حجم کم یا حجم کاهشی را در خود داشته باشد. در این وضعیت، اشتیاق کم‌تری برای خرید وجود خواهد داشت. حجم بالا در حرکت به سمت بالا و حجم پایین در حرکت به سمت پایین در سمت میله پرچم، نشان می‌‌دهند که حرکت کلی بازار مثبت است. چنین چیزی یک سیگنال برای ادامه یافتن احتمالی روند صعودی قیمت‌ها است.

عکس بالا، حجم زیاد و افزایشی را در روند صعودی نشان می‌دهد که نشان‌‌دهنده حرکتی قوی در سمت خرید است. اما با بررسی عکس پایینی، متوجه می‌شویم که حجم کم و کاهشی در قسمت پرچم که وضعیت تثبیت دارد؛ نشان‌دهنده کاهش علاقه به حرکت تدریجا کم‌تر است.

این ۲ عکس با هم الگوهای حجم مطلوبی را نشان می‌دهند که معامله‌گران به دنبال شناسایی یک پرچم گاوی هستند و فرض‌شان بر این است که افزایش قیمت ادامه‌دار خواهد بود.

پرچم گاوی و پرچم خرسی شکست حجم بالا

معامله‌گرانی که با الگوی پرچم گاوی و پرچم خرسی کار می‌کنند، امیدوارند که یک شکست همراه با نوار حجم بالا را مشاهده کنند. یک نوار حجم بالا که با شکست همراهی شود، فشاری قوی را نشان می‌دهد که می‌خواهد قیمت را از وضعیت باثبات جدا کرده و به روندی جدید ببرد. یک شکست با حجم بالا به معامله‌گران می‌گوید جهتی که شکست در آن رخ داده احتمال تداوم بیشتری هم دارد.

نموداری که در پایین مشاهده می‌کنیم، یک شکست صعودی از الگوی پرچم گاوی را نشان می‌دهد که با یک نوار حجم بالا همراه است. حجم بالا شکست را تایید می‌کند و اعتبار و پایداری بیشتری را برای حرکت بالاتر نشان می‌دهد. در یک روند نزولی، قانون یا پیشنهاداتی یکسان و مشابه اعمال می‌شوند. مثلا، یک شکست با حجم بالا از یک تثبیت پرچم نزولی به اعتبار و پایداری بیشتری برای حرکت به سمت پایین اشاره دارد.

الگوهای پرچم گاوی و پرچم خرسی در یک نگاه

1. پرچم‌ها در تحلیل تکنیکال بعنوان یک الگوی ادامه‌دار در نظر گرفته می‌شود.
2. میله پرچم روندی است که قبل از خود پرچم تحقق یافته است.
3. پرچم همان وضعیت تثبیت یافته‌ای است که پس از روند صعودی یا نزولی بوجود می‌آید.
4. یک پرچم گاوی نشان می‌دهد که روند صعودی قبلی (در میله پرچم) ادامه خواهد داشت.
5. یک پرچم خرسی هم نشان می‌دهد که روند نزولی قبلی ادامه خواهد داشت.
6. ارتفاع میله پرچم از سطح شکست محافظت شده و به یک هدف متناسب خواهد رسید.
7. در الگوی پرچم گاوی، معامله‌گران احتمالا از حرکت زیر سطح پایین‌تر از حمایت بعنوان حد ضرر بهره می‌برند.
8. در الگوی پرچم خرسی، معامله‌‌گران احتمالا از حرکت بالای سطح بالاتر از مقاومت بعنوان حد ضرر بهره می‌برند.
9. الگوهای حجمی غالبا برای تایید الگوهای قیمت پرچم گاوی و پرچم خرسی مورد استفاده قرار می‌گیرند.
10. در الگوی پرچم گاوی، افزایش حجم در قسمت میله پرچم و کاهش حجم در قسمت پرچم نشان می‌دهند که روند صعودی قیمت ادامه پیدا خواهد کرد.
11. در الگوی پرچم خرسی، افزایش حجم در قسمت میله پرچم و کاهش حجم در قسمت پرچم نشان می‌دهند که روند نزولی قیمت ادامه خواهد داشت.
12. نواری که حجم بالا را نشان می‌دهد در قسمت شکست پرچم، احتمال موفقیت بیشتر الگوها را نشان می‌دهد.

سخن اخر

در این مقاله به بررسی پرچم گاوی و پرچم خرسی و نقش این دو در تغییرات بازر سرمایه و سرمایه گذاری پرداخته شد. امیدواریم این موضوع بتواند به شما در انتخاب روش سرمایه گذاری درست کمک کند.

حرکت در بازار خرسی

همان‌طور که گفتیم بازار خرسی اصطلاحی است که به بازارهای نزولی مالی نسبت داده می‌شود، اما آیا این مسئله به این معنی است که معامله‌گران باید قید کسب سود در این بازار را بزنند؟

اصطلاحی رایج در میان معامله‌گران و تریدرها می‌گوید: “پله‌ها برای صعود، آسانسورها برای سقوط (نزول).”

این جمله به این معنی است که حرکت به سمت بالا می‌تواند آهسته و ثابت باشد، اما حرکت‌های نزولی بسیار سریع‌تر و خشن‌تر رخ می‌دهند. درست مثل تفاوت پله و آسانسور. اما چرا؟

زمانی که قیمت شروع به سقوط می‌کنند بسیاری از معامله‌گران طی اقدامات احساسی شروع به خروج از بازار می‌کنند. دلیل این کار می‌تواند نقد شدن سرمایه باشد و یا کسب سود از موقعیت‌های بلندمدتی که معامله‌گر برای خود در نظر گرفته است. همین مسئله به‌سادگی می‌تواند یک اثر دومینویی در بازار داشته باشند. معامله‌گران و سرمایه‌گذاران یکی پس از دیگری اقدام به فروش و خروج از بازار می‌کنند. اگر در این بازار معاملات مارجین هم وجود داشته باشد، افت قیمت‌ها و فروش با شدت بسیار بیشتری رخ می‌دهد.

این اتفاق در بازارهای گاوی به نحو شیرین‌تری رقم می‌خورد. قیمت‌ها با سرعت فوق‌العاده‌ای رشد می‌کنند و همبستگی در خرید، همه دارایی‌ها را با رشد قیمت چشمگیری مواجه می‌کند.حرکت در بازار خرسی حرکت در بازار خرسی

به‌طورمعمول سرمایه‌گذاران در یک بازار خرسی نقش خرس را ایفا می‌کنند و منتظرند تا قیمت‌ها کاهش پیدا کند. احساسات، پیش‌بینی‌ها و صحبت‌ها در بازار، همگی در راستای کاهش قیمت‌هاست. بااین‌وجود اغلب در هنگام انتظار برای کاهش قیمت، به دنبال موقعیت‌سازی‌های بیشتر برای خود نیز هستند.

نمونه‌های بازار خرسی

همان‌طور که پیش‌تر اشاره شد، بسیاری از سرمایه‌گذاران فکر می‌کنند که بیت کوین از ابتدا یک روند گاوی (صعودی)را طی کرده است. اما آیا این بدان معنا است که بازارهای خرسی درون بازارهای گاوی به وجود نمی‌آید؟ در پاسخ به این سؤال باید اشاره داشت که پس از لمس قیمت ۲۰,۰۰۰ دلاری بیت کوین در دسامبر ۲۰۱۷، بازار به شکل خرسی بی‌رحمانه پیش رفت و افت قیمتی شدیدی به وجود آمد.

بازار بیت کوین و سقوط قیمتی پس از بازار گاوی سال ۲۰۱۷

پیش از بازار خرسی در سال ۲۰۱۸ ، بیت کوین افت قیمتی ۸۶ درصدی را در سال ۲۰۱۴ تجربه کرد.

افت ۸۶ درصدی قیمت از سال ۲۰۱۳

در ژوئیه سال ۲۰۲۰ ، محدوده بازار خرسی قبلی در حدود ۳۰۰۰ دلار دوباره مورد آزمایش قرار گرفت اما این محدوده هرگز شکسته نشد. اگر چنین شکست قیمتی رخ می‌داد، می‌شد استدلال کرد که بازار چند ساله خرسی بیت کوین هنوز در جریان است و ادامه پیدا خواهد کرد.

بیت کوین در حال آزمودن دوباره سطح حمایتی بازار خرسی گذشته

از آنجا که سطح حمایتی شکسته نشد، می‌توان حدس زد که سقوط قیمتی صرفاً به خاطر ترس از بحران ویروس کرونا بوده است و سطح حمایتی فقط دوباره مورد آزمایش قرار گرفته است. البته فراموش نکنید که هیچ قطعیتی در حرکت در بازار خرسی مورد تحلیل تکنیکال وجود ندارد و این‌ها تنها گمانه‌زنی محسوب می‌شوند.

سایر نمونه‌های برجسته بازار خرسی را نیز می‌توان در بازار اوراق بهادار یافت. رکود بزرگ، بحران مالی سال ۲۰۰۸ یا سقوط بازار سهام سال ۲۰۲۰ به دلیل شیوع ویروس کرونا، همگی از نمونه‌های قابل‌توجه هستند. این رویدادها خسارت بزرگی به وال استریت وارد کرد و قیمت سهام را تا حد زیادی تحت تأثیر قرارداد. شاخص‌های بازار مانند Nasdaq 100 ، داو جونز (DJIA) یا شاخص S&P 500 می‌توانند در زمان‌های این‌چنینی کاهش‌های قابل‌توجه قیمتی را تجربه کنند.

تفاوت عمده بازار خرسی و گاوی در چیست؟

تفاوت این دو بازار نسبتاً بسیار ساده است. در بازار گاوی، قیمت‌ها در حال افزایش است، درحالی‌که در بازار خرسی، قیمت‌ها کاهش می‌یابد.

تفاوت قابل‌توجه دیگر این دو بازار می‌تواند این باشد که بازارهای نزولی از ثبات طولانی‌مدتی برخوردارند. در این مواقع نوسانات بازار بسیار کم است و تعداد معاملات کمی در بازار اتفاق می‌افتد. اگرچه ممکن است این مورد در بازارهای گاوی نیز مشاهده شود، اما ثبات و بی‌میلی به معامله بیشتر در بازار خرسی دیده می‌شود. به‌هرحال ، کاهش قیمت طولانی‌مدت برای اکثر سرمایه‌گذاران امر جذابی نیست.

چطور در بازار خرسی معامله کنیم؟

یکی از ساده‌ترین استراتژی‌هایی که تاجران می‌توانند در بازار خرسی استفاده کنند، نقد کردن سرمایه یا تبدیل آن به ارزهای دیجیتال با نرخ ثابت است. اگر نمی‌توانید کاهش قیمت‌ها را بپذیرید، بهترین کار این است که صبر کنید تا بازار از این قلمرو خارج شود.

اگر انتظار و مشاهدات شما نشان از یک بازار گاوی غریب الوقوع دارد، می‌توانید از این فرصت استفاده کنید و دارایی‌ها را با قیمت پایین‌تری خریداری کنید. اگر هم که استراتژی سرمایه‌گذاری HODLing طولانی‌مدت با افق زمانی چندین ساله یا چند دهه را در پیش‌گرفته‌اید که یک بازار خرسی لزوماً نباید شما را وسوسه به فروش کند.

در معامله‌گری و سرمایه‌گذاری بهترین کار این است که با روند بازار معامله کنید. به همین دلیل است که یک استراتژی سودآور دیگر در بازارهای خرس می‌تواند باز کردن موقعیت‌های Short باشد. به‌این‌ترتیب ، وقتی قیمت دارایی‌ها کاهش می‌یابد ، معامله‌گران می‌توانند از این کاهش سود ببرند.

این موقعیت‌ها می‌توانند معاملات روزانه ، معاملات نوسانی یا معاملات موقعیتی باشند اما هدف اصلی صرفاً معاملات در جهت روند است. با این اوصاف، بسیاری از معامله‌گران به دنبال معاملات “ضد روند” می‌روند ، به معنی معاملاتی در خلاف جهت روند اصلی بازار. بیایید ببینیم که چگونه کار می‌کند.

در مورد بازار خرسی، شیوه کار به این‌گونه است که یک موقعیت Long در یک جهش باز می‌شود. این جهش گاهی به نام “رالی بازار خرسی” یا ” جهش گربه مرده” شناخته می‌شود. همان‌طور که حدس زده‌اید در این زمان قیمت برخلاف روند حرکت کرده و نوسانات شدیدی دارد، زیرا ممکن است بسیاری از معامله‌گران از فرصت استفاده کنند و یک موقعیت Long برای این جهش کوتاه‌مدت باز کنند. بااین‌وجود، تا زمان تائید پایان رسیدن بازار خرسی، فرض این است که روند نزولی درست پس‌ازاین جهش دوباره از سر گرفته خواهد شد.

به همین دلیل است که معامله‌گران موفق قبل از شروع روند نزولی سود خود را (در حدود و نزدیکی اوج‌های اخیر قیمتی) برداشت کرده و از آن موقعیت خارج می‌شوند. در غیر این صورت، ممکن است در موقعیت طولانی خود گیر کنند. این در حالی است که بازار خرسی به حکمرانی خود ادامه می‌دهد. به همین ترتیب، باید توجه کرد که استراتژی اشاره‌شده یک استراتژی بسیار خطرناک است. حتی حرفه‌ای‌ترین معامله‌گران نیز در هنگام تلاش برای گرفتن چاقوی در حال سقوط (Catch a falling knife) متحمل ضررهای زیادی می‌شوند.

سخن آخر

همان‌طور که اشاره شد، بازار خرسی موقعیت بسیار چالش‌برانگیزی است ولی بااین‌وجود می‌توان در برابر آن مقاومت کرد و سرمایه خود را از دست نداد. به طور خلاصه می‌توان گفت که ساده‌ترین استراتژی آمادگی کامل برای فروش و نقد کردن سرمایه در بازار خرسی است و صبر برای یک موقعیت مناسب و مطمئن بهترین کاری است که در این بازار می‌توان انجام داد. حتی در چنین بازاری بسیاری از معامله‌گران به دنبال ایجاد موقعیت‌های کوتاه‌مدت هستند اما عاقلانه‌ترین کار این است که خطر نکرده و از روند بازار پیروی کنیم.

گاوی بودن یا خرسی بودن بازار به چه معناست؟

به‌عنوان یک معامله‌گر مشتاق یا حتی یک ناظر سبک بازارهای مالی، احتمالاً بارها با عبارات بازار گاوی یا خرسی مواجه شده‌اید، که سنتیمنتال یا همان تمایلات بازار به صورت گاوی یا خرسی نیز توصیف می‌شوند. اما وقتی تحلیلگران، بازار را گاوی اعلام می‌کنند یا هشدار می‌دهند که سنتیمنتال و تمایل بازار خرسی است دقیقاً به چه معناست؟

درک بازارهای گاوی در مقابل خرسی برای یک معامله گر مهم است تا شرایط مختلف بازار و تأثیر متنوع آنها را درک کند.

گاوی بودن یا خرسی بودن بازار به چه معناست؟

متخصصان در حوزه مالی اغلب بازارها را گاوی یا خرسی بر اساس مثبت یا منفی بودن حرکات قیمت می‌دانند. و هنگامی که تحلیلگران اصطلاح «بازار گاوی» یا «بازار خرسی» را مطرح می‌کنند، آن‌ها توصیف می‌کنند که آیا بازار خوش‌بینانه (در حال افزایش یا احتمال صعود) یا بدبینانه (نزولی یا احتمال سقوط) میباشد. به بازار خوش بینانه بازار گاوی و به بازار بدبینانه، بازار خرسی گفته میشود.

به طور دقیق تر، اصطلاحات گاوی و خرسی، وضعیت واقعی بازار را توصیف می کنند. اگر روند حرکتی قیمت یک سهام یا دارایی در حال افزایش باشد، در یک “روند صعودی یا گاوی” قرار گرفته است و اگر بازار ریزشی و در حال از دست دادن ارزش یک سهام باشد “روند نزولی یا خرسی” بوجود آمده است. این روندها معمولاً تحت تأثیر تمایلات معامله گران در هنگام خرید یا فروش میباشند. بازارها و قیمت دارایی‌ها معمولاً در میان اخبار مثبت افزایش می‌یابند و در صورت تبلیغات و اخبار منفی کاهش می‌یابند. گاهی اوقات ممکن است گروه‌های خاصی تلاش کنند تا بر قیمت‌ها تأثیر بگذارند، اما در بازار بزرگی مانند فارکس این امکان پذیر نیست.

آشنایی با یک بازار گاوی

بازار گاوی (bullish) یک بازار مالی است (اعم از ارزها، فلزات یا کالاها) که در آن قیمت ها در حال افزایش است یا انتظار می رود افزایش یابد. خوش بینی عموم، اعتماد سرمایه گذاران و انتظارات از روندهای صعودی قوی مستمر مشخصه یک بازار گاوی است. این روندهای صعودی معمولاً برای هفته ها، ماه ها یا حتی سال ها طول می کشد، اما بسته به شرایط می تواند تا چند روز نزولی باشد. پیش‌بینی روند تغییر گاهی اوقات دشوار است.

زمانی که اقتصاد خوب پیش می رود یا از رکود قبلی خارج می شود، بازارها به طور کلی گاوی می شوند. برای مثال، ارزهای یک فرد ممکن است مطابق با رشد اقتصادی افزایش یابند، یا زمانی که ارقام بیکاری یا نرخ بهره مطلوب نیستند، کاهش پیدا کنند. نیروهای عرضه و تقاضا همچنان در بازار گاوی حاکم هستند، بنابراین عرضه ضعیف اما تقاضای قوی (مانند کالاهایی مانند نفت یا گاز طبیعی) شاهد افزایش قیمت‌ها خواهد بود زیرا سرمایه‌گذاران بیشتری تمایل دارند تا آن را بخرند.

بازار خرسی چیست؟

بازار خرسی (bearish) برعکس بازار گاوی است. این شرایط بازار با کاهش قیمت ها و یک چشم انداز کلی بدبینانه مشخص می شود. معامله گران در حالی که سعی می کنند از موقعیت های از دست رفته خارج شوند، به جای خرید، شروع به فروش می کنند و شروع آن معمولاً با اخبار اقتصادی بد یا نرخ بهره کم است. شروع یک بازار خرسی نیز به روانشناسی بازار مربوط می شود، زیرا معامله گرانی که معتقدند یک اتفاق منفی قبل از وقوع قرار است رخ دهد، برای جلوگیری از ضرر اقدام به فروش دارایی ها و سهام خود می کنند.

بنابراین، یک بازار خرسی می‌تواند به یک پیش‌گویی خود تحقق‌بخش تبدیل شود، که در آن تعداد زیادی از معامله‌گران بدبین ممکن است با فروش فعال دارایی با انتظار کاهش قیمت، روند نزولی را آغاز کنند، اما در واقع خود باعث کاهش قیمت شوند. این می تواند باعث وحشت دیگران شود و پوزیشنی که باز کردند را ببندند. با این حال، زمانی که دلالان وارد معامله می شوند و با قیمت پایین اقدام به خرید می کنند، قیمت ها به آرامی دوباره افزایش می یابد. با این کار معامله گران دوباره جذب بازار می شوند، که در نهایت منجر به یک بازار گاوی می شود.

چگونه از بازار گاوی یا خرسی سود کنیم؟

شما می توانید در هر دو بازار گاوی و خرسی سود کنید. معامله گرانی که از شرایط و نحوه حرکت در این بازار ها آگاهی دارند، می توانند از هر دو بازار گاوی و خرسی بهره ببرند. وقتی معنای گاوی و خرسی بودن بازار را درک کردید، می‌توانید چرخه‌ها، زمان و نحوه سود بردن از آنها را به دقت شناسایی کنید. کسب درآمد در بازارهای در حال فروپاشی امکان پذیر است، و مهم نیست که قیمت ها در حال افزایش یا کاهش باشند، یک تریدر زیرک می تواند با انجام معاملات در هردو بازار به سود کلان برسد.

با انجام معاملات (CFD) به جای خرید خود دارایی واقعی، می توانید از کاهش قیمت دارایی سود ببرید. اما به راسیCFD چیست؟

معاملات CFD چیست؟

برای اینکه بهتر متوجه بشوید که CFD چی هست با یک مثال شروع میکنیم:

وقتی شما ماشینی را از شرکت ایران خودرو یا سایپا به صورت پیش فروش خریداری می‌کنید، بخشی از قیمت ماشین را به صورت پیش پرداخت و بخش‌های دیگر را به صورت اقساطی پرداخت می‌کنید.

شما و شرکت ایران خود رو بر سر قیمتی به توافق رسیده‌اید؛ اما نکته اینجاست که در سال‌های گذشته پیش فروش ها به صورت قطعی یا همان فیوچرز بودند؛ یعنی همان قیمت متعهد شده باید شرکت ماشین را به شما تحویل می‌داد؛ اما با حرکت‌های تورمی در سال‌های گذشته شرکت‌های خودروساز سعی کردن ماشین‌های خود را به صورت ﺑﺎﺯﺍرﺳﻬﺎﻡ CFD به فروش برسانند.

در این حالت فروشنده که خودروساز می‌باشد با مشتری بر سر قیمتی به توافق می‌رسد و از مشتری تعهد می‌گیرد که هنگام تحویل خودرو، قیمت روز محاسبه خواهد شد؛ یعنی با افزایش قیمت خودرو خریدار باید این ضرر را جبران کند. البته چون معمولاً در اقتصاد ایران قیمت یک‌طرفه رو به بالا حرکت می‌کند تاکنون کمتر پیش امده است که روی دیگر سوال معاملات CFD چیست را لمس کرده باشد. در حرکت در بازار خرسی واقع روی دیگر این سوال این است که اگر قیمت ارزان‌تر از توافق شما و خودروساز باشد، او مکلف به پرداخت مابه‌التفاوت خواهد بود.

مثال ساده‌تر در مورد معاملات CFD چیست این است که فرض کنید شما به عنوان فروشنده یک اپل به قیمت ۱۰۰۰ دلار قرار است در دو ماه دیگر به خریداری تحویل دهید. اگر قیمت اپل در طی این دوماه به ۱۵۰۰ دلار افزایش پیدا کند. خریدار باید آن ۵۰۰ دلار اضافه شده را از فروشنده دریافت کند و اگر قیمت آن در طی این دوماه به ۵۰۰ دلار برسد باید فروشنده آن ۵۰۰ دلار را از خریدار دریافت کند. عمده علت ایجاد سوال معاملات CFD چیست و پاسخ به آن این بود که بازار کالاهای مصرفی با ثبات باقی بماند و تغییرات قیمتی کمتری در آن وجود داشته باشد. به هر حال مشتری کالا دوست ندارد هر روز یک قیمت جدید بیند.

با توجه به مثال های بالا میتوان گفت سود در CFD ها به تغییر ارزش دارایی پایه در طول زمان بستگی دارد و این به معنای افزایش و کاهش قیمت است. CFD ها همه در مورد تفاوت قیمت هستند، جایی که شما می توانید در قیمت های بالا یا پایین بر اساس آنچه که فکر می کنید احتمال وقوع آن بیشتر است سرمایه گذاری کنید، خواه بازار گاوی باشد خواه خرسی.

تفاوت در بازار خرسی و گاوی

«خرسی» بودن برعکس «گاوی » بودن است. از آنجایی که گاوی بودن بازار به این معنی است که شما خوشبین هستید که قیمت ها نسبت به جایی که در حال حاضر هستند بالاتر می روند، اما خرسی بودن برعکس است: شما فکر می کنید قیمت ها از جایی که در حال حاضر هستند کمتر معامله می کنند. معامله‌گران بازار گاوی به دنبال گرفتن موقعیت‌های لانگ(خرید) هستند. معامله گران بازار خرسی به دنبال گرفتن موقعیت های شورت (فروش) هستند که در صورت کاهش بازار از قیمت فعلی خود سود خواهند برد.

منشا اصلی نامگذاری گاوی بودن و خرسی بودن بازار در چیست؟

ریشه اصلی این دو واژه به طور قطع شناخته شده نیست، اما دو گمانه در رابطه با این مساله وجود دارد که استناد به آنها رایج‌تر است.

• اولین گمانه زنی، به نحوه جنگیدن این دو حیوان اشاره دارد. از طرفی، با توجه به اینکه گاو به هنگام حمله به دشمن، شاخ‌‌های خود را به طرف بالا می‌گیرد، روند صعودی بازار را گاوی می‌نامند. اما از سوی دیگر، خرس در مقابله با رقیب خود، پنجه‌هایش را به سمت پایین می‌گیرد و با او می‌جنگد. برخی بر این باورند که این مساله علت استفاده از نام خرس به هنگام توصیف بازار نزولی است.
• در گذشته‌ای دور، دلالانی وجود داشتند که اقدام به فروش «پوست خرس» میکردند. در واقع، آنها پوست خرس را با قیمت همان روز به مشتریان پیش‌فروش می‌کردند و چون اعتقاد داشتند که قیمت آن در آینده‌ نزدیک کاهش خواهد یافت، در موعد تحویل پوست با پرداخت مبلغی کمتر به شکارچیان، از تفاوت قیمت خرید فعلی و پیش‌فروش، کسب سود میکردند. این افراد به «خرسی‌ها» شهرت یافته بودند و چون روند نزولی قیمت را پیش‌بینی می‌کردند، عده‌ای عقیده دارند که ریشه‌ «بازار خرسی» از این افراد بر گرفته شده است. این مفسران در توجیه نام گاو نیز اشاره به مبارزات تاریخی گاو و خرس دارند که همواره در طول تاریخ، گاو نقطه مقابل خرس بوده است.

تحلیل تکنیکال چیست؟

انواع سبک های معامله گری در فارکس

آشنایی با انواع اردرهای معاملاتی در فارکس

آشنایی با جفت ارز های ( اصلی ، فرعی و غیرمعمول ) در بازار فارکس

نحوه انتخاب بهترین بروکر برای ایرانیان

پیپ یا پوینت (پیپت) در فارکس چیست ؟

ستاپ معاملاتی پرایس اکشنی کوازیمودو (QM)

آزمون خرید یا فروش ( شماره سه )

کتاب معامله گر منضبط – مارک داگلاس

فعال سازی و دریافت کش بک ( ریبیت ) در بروکر لایت فایننس

آزمون خرید یا فروش ( شماره 4 )

ایران اف ایکس تریدر یک پایگاه جامع برای تریدر های ایرانی در زمینه بازارهای مالی ( فارکس ، کریپتو و . ) می باشد. ما سعی داریم با فراهم آوردن یک بستر حرفه ای، دریچه کوچکی باشیم برای کمک به معامله گران و کسانی که در بازاهای مالی فعالیت می کنند

فعالیت در بازارهای مالی ( فارکس ) از ریسک بالایی بر خوردار است و به هیچ شخصی پیشنهاد ورود به این بازار داده نمیشود . با توجه به ریسک بالای فعالیت در بازارهای مالی از تمامی جهات دقت داشته باشید که شخص شما مسئول سود یا ضرر حاصله خواهید بود نه این سایت و این مجموعه. توجه کنید : معرفی یا بنر هیچ بروکری در این سایت دال بر ضمانت آن بروکر نیست پس با مسئولیت خودتان بروکر مورد نظر را انتخاب کنید.

مفهوم، بررسی و مقایسه بازار خرسی و گاوی

کافیست کمی وقت خود را در مطالعات مربوط به بازار سهام یا ارزهای حرکت در بازار خرسی دیجیتال گذارنده باشید، در این صورت بدون شک به دو اصطلاح بازار خرسی و گاوی برخورد داشته‌اید. همان‌طور که می‌دانید بازار گاوی بازار افزایشی است و بازار خرسی برعکس آن، ولی دلیل نام‌گذاری و روی کار آمدن این اصطلاحات کمی مبهم است.

اگر در مورد این دو بازار ارز دیجیتال اطلاعات کافی ندارید و با این دو مفهوم به طور کامل آشنا نیستید، بهتر است این مقاله را تا پایان مطالعه کنید. طی این راهنما، کیوسک آکادمی به شما آموزش می‌دهد منظور از بازار خرسی و گاوی چیست و چرا به این صورت نامیده می‌شوند.

منظور از بازار خرسی و گاوی چیست؟

در دنیای بزرگ سرمایه‌گذاری، اصطلاحات خرس و گاو را اغلب برای اشاره به وضعیت بازار به کار می‌برند. درواقع این اصطلاحات نحوه عملکرد و شرایط فعلی بازارهای سرمایه‌گذاری را توصیف می‌کنند. بدین معنا که افزایش یا کاهش ارزش در بازارهای سرمایه‌گذاری با اصطلاحات ویژه‌ای بیان می‌شوند.

به عنوان یک سرمایه‌گذار بهتر است با توجه به این اصطلاحات نشان‌دهنده وضعیت بازار، جهت عملکرد خود را مشخص کنید و شاهد تاثیر بسزای این فرآیند باشید. بنابراین بسیار مهم است که بتوانید شرایط بازار را با کمک همین اصطلاحات درک و تاثیر آن را بر سود خود پیش‌بینی کنید.

به طور کلی بازار گاوی بازاری با سیر صعودی و دارای اقتصادی سالم است، در حالی که اقتصاد بازار خرسی روبه عقب حرکت می‌کند و ارزش سهام در این بازار به طور مرتب کاهش می‌یابد. برخی سرمایه‌گذاران از سیر نزولی نیز استقبال می‌کنند و به موفقیت دست می‌یابند ولی بیشتر سرمایه‌گذاران به دنبال بازار گاوی و صعودی هستند.

بررسی بازار خرسی

به بازار درحال افول، بازار خرسی گفته می‌شود. البته فراموش نکنید هر بازاری، بازار خرسی در نظر گرفته نمی‌شود مگر اینکه بیش از 20درصد ارزش آن سقوط کرده باشد. در نظر داشته باشید، در بازار خرسی قیمت و ارزش سهام و ارز مورد نظر، دائم کاهش می‌یابد. بنابراین در بازار خرسی شاهد روند نزولی خواهید بود که تاحدود زیادی ادامه‌دار است. درواقع، بازار خرسی مارپیچی روبه پایین تصور می‌شود.

طی بازار خرسی، کارگران کم‌کم از اقتصاد اخراج می‌شوند، در نتیجه روند اقتصاد کندتر می‌شود حرکت در بازار خرسی و در نهایت بیکاری نیز افزایش می‌یابد. برای آشنایی بیشتر با بازار خرسی و گاوی بهتر است بدانید بازار خرسی نقطه مقابل بازار گاوی محسوب می‌شود. بازار خرسی به کاهش قیمت معروف و به طور معمول درگیر بدبینی است.

در ضمن بخاطر بسپارید دلیل نام‌گذاری بازار خرسی ریشه از نحوه حمله این حیوان به دشمنان و مخالفانش است. یک خرس پنجه‌های خود را به سمت پایین می‌کشد، به همین دلیل بازار خرسی استعاره‌ای از ریزش و نزول بازار است. تا اینجای تعریف بازار خرسی و گاوی متوجه شده‌اید که بازار خرسی برعکس بازار گاوی عمل می‌کند.

هر زمان که بازار، خرسی می‌شود مردم از قراردادن پول در بازار مورد نظر می‌ترسند زیرا به طور دقیق نمی‌دانند چگونه سرمایه‌گذاری کنند تا ضرر نبینند. همان‌طور که پیش‌تر گفتیم، دلیل نام‌گذاری بازار خرسی بخاطر روش حمله خاص این حیوان به قربانیان است. پایین کشیدن پنجه خرس نشان از شرایط نزولی بازار رمز ارزها و سهام دارد.

مفهوم بازار گاوی

بازار گاوی، بازار رو به افزایش و دارای شرایط اقتصادی مطلوب است. همان‌طور که می‌دانید بازار گاوی اقتصادی روبه جلو دارد و ارزش سهام و رمز ارز در این بازار در حال افزایش است. این اصطلاحات و استعاره‌ها در واقع احساس سرمایه‌گذاران را نسبت به روند اقتصادی بازارهای مدنظر بیان می‌کنند.

با افزایش مداوم قیمت‌ها شاهد بازار گاوی خواهید بود. در بازارهای سهام نیز، گاو نشان‌دهنده افزایش قیمت سهام‌هاست. طی بازار گاوی، سرمایه‌گذاران اغلب بر این باروند که روند صعودی بازار به شکل بلند مدت ادامه‌دار خواهد بود. با توجه به وجود بازار گاوی، گاهی اقتصاد کشور قوی می‌شود و به راحتی تحت تاثیر حواشی نزولی قرار نمی‌گیرد.

در ادامه توضیح بیشتر بازار خرسی و گاوی باید گفت، بازار گاوی شرایط یک بازار مالی در حال افزایش یا بازاری که انتظار می‌رود افزایش یابد را نشان می‌دهد. اصطلاح بازار گاوی می‌تواند برای هر چیز قابل معامله‌ای مانند اوراق قرضه، املاک و مستغلات، کالا، و رمز ارزها استفاده شود.

قیمت‌های بازار ارزهای دیجیتال به طور مداوم طی معاملات مختلف افزایش یا کاهش می‌یابد. اصطلاح بازار گاوی را برای دوره‌های طولانی قیمت‌های صعودی به کار می‌برند. ناگفته نماند بازار گاوی گاهی تا چند ماه یا حتی چندین سال داوم می‌آورد. به خاطر داشته باشید بازار گاوی یک دوره زمانی در بازارهای مالی به حساب می‌آید که قیمت آن دارایی یا ارز به طور مداوم در حال افزایش است.

3 مورد از خصوصیات و ویژگی‌های مهم بازار خرسی

اگرچه بازار خرسی با توجه به شرایط مالی و اقتصادی قیمت‌های یک بازار، روی کار می‌آید، ولی این بازار ویژگی‌های منحصر به فرد خود را دارد. قبل از شروع سرمایه‌گذاری در هر بازاری بهتر است، سرمایه‌گذاران از خصوصیات بازار خرسی مطلع شوند. در ادامه 3 مورد از ویژگی‌های مهم این بازار را بیان می‌کنیم:

1. عرضه و تقاضای بازار

در بازار خرسی برعکس بازار گاوی، افراد بیشتر به دنبال فروش هستند نه خرید. به طور کلی، در یک بازار خرسی، تقاضا به طور قابل توجهی کمتر از عرضه به چشم می‌خورد. بنابراین قیمت سهام بازار مورد نظر کاهش می‌یابد.

2. روان‌شناسی سرمایه‌گذاران

در طول یک بازار خرسی، بازار احساس منفی خود را به سرمایه‌گذاران منتقل می‌کند. از آنجایی‌که سرمایه‌گذاران منتظر یک حرکت مثبت در بازار مورد نظر هستند، پول و سرمایه خود را به خارج از این بازار و سهام آن انتقال می‌دهند. پس سرمایه‌گذاران در بازار خرسی به دنبال سهامی با درآمد ثابت خواهند بود.

در نهایت اینکه کاهش قیمت بازار مورد نظر، اعتماد سرمایه‌گذار به بازار را متزلزل می‌کند. بنابراین، سرمایه‌گذاران پول خود را از بازار خرسی دور نگه‌می‌دارند تا به نوبه خود باعث افزایش قیمت کلی جریان بازار شوند.

3. تغییر در فعالیت‌های اقتصادی

همان‌طور که مشخص است، مشاغلی که سهام آنها در بورس معامله می‌شود بیشتر در روند اقتصادی شرکت می‌کنند. در واقع بورس و اقتصاد به شدت بهم وصل هستند. همه‌ می‌دانند که بازار خرسی با اقتصاد ضعیفی همراه است.

در این بازار مشاغل قادر به کسب سود کلان نیستند زیرا خریداران به اندازه کافی هزینه نمی‌کنند. کاهش سود به طور مستقیم بر ارزش مالی بازار تاثیر می‌گذارد و همچنین باعث تغییر در فعالیت‌های اقتصادی می‌شود.

خصوصیت عمومی بازار گاوی

بازارهای گاوی زمانی رخ می‌دهند که اقتصاد در حال تقویت یا از قبل رشد چشمگیری داشته باشد. این بازار در بیشتر مواقع برای مبارزه با افزایش نرخ بیکاری روی کار می‌آید و به طور معمول با افزایش سود شرکت‌ها همراه می‌شود. در ضمن اعتماد به نفس سرمایه‌گذاران در طی دوره بازار گاوی افزایش می‌یابد.

نکته دیگر این که تقاضای کلی بازار با روند مثبتی پیش می‌رود. همچنین با اندازه‌گیری میزان سود شرکت‌ها و نرخ بیکاری می‌توان تاثیر مثبت بازار گاوی را بهتر درک کرد. در طول این دوره عرضه کاهش می‌یابد و به دلیل بالارفتن تقاضا، بازار سوددهی خوبی خواهد داشت.

ناگفته نماند در بازار گاوی اشتیاق به خرید بیشتر می‌شود در حالی که تنها اندکی از سرمایه‌گذاران تمایل به فروش دارند. درواقع در بازار گاوی، سرمایه‌گذاران بیشتر برای کسب سود تمایل به شرکت در بازار دارند. مهم‌ترین خصوصیت بازار گاوی تقاضای قوی و عرضه ضعیف است. به عبارت دیگر، سرمایه‌گذاران بسیاری مایل به خرید و تعداد کمی حاضر به فروش هستند.

آیا می‌دانید چرا افزایش قیمت‌ها را بازار گاوی می‌نامند؟

همان‌طور که بیان کردیم، بازارهای گاوی اغلب دارای اقتصاد سالم، قوی، و روبه‌رشدی هستند. در این بازارها، از سود و توانایی‌ شرکت‌ها در راستای ایجاد سودهای نقدی خبر داده می‌شود. بدون شک می‌دانید که اقتصاد قوی، تولید کارآمد، اشتغال زیاد، و افزایش خالصانه تولید داخلی همه حاکی از رشد سود هستند. بنابراین با افزایش سود شما شاهد افزایش قیمت سهام شرکت یا رمز ارز مورد نظر خواهید بود.

فراموش نکنید نرخ پایین بهره و مالیات نیز در افزایش سوددهی این بازار موثر است. منشا واقعی بازار گاوی کمی بحث برانگیز به حساب می‌آید. برخی بر این باورند بازار خرسی و گاوی براساس نحوه حمله این حیوانات ناشی می‌شود، این در حالیست که گاو نر در هنگام حمله شاخ‌های خود را به سمت بالا می‌برد. این حرکت گاو استعاره‌ای از وضعیت بازار محسوب می‌شود.

پس اگر روند یک بازار، صعودی و قیمت‌ها در حال افزایش باشد، بازار گاوی نامیده می‌شود. به طور کلی سوددهی و بالارفتن نرخ قیمتی بیش از 20درصد حاکی از بازار گاوی است. وقتی سخن از بازارهای مالی سودآور می‌شود، اصطلاح گاو بیشتر مرتبط خواهد بود. درواقع با نام بردن بازار گاوی همه انتظار افزایش قیمت دارند.

نحوه بهره‌مندی از بازار گاوی

در بازار گاوی به منظور بهره بیشتر از شرایط ایده‌آل، سرمایه‌گذار باید در ابتدای روند صعودی بازار، دست به خرید بزند و سپس زمانی که قیمت‌ها به اوج خود رسیدند اقدام به فروش کند. درواقع باید از این افزایش قیمت نهایت استفاده را ببرد. به طور معمول در بازار گاوی ضرر جزئی و موقتی است.

در بازار گاوی سرمایه‌گذاران فعال‌تر و با اعتماد به نفس بیشتری دست به سرمایه‌گذاری می‌زنند. در ضمن سرمایه‌گذارانی که قصد بهره‌بری از بازار گاوی دارند باید هرچه سریع‌تر خرید کنند تا از افزایش قیمت‌ها سود ببرند و سپس زمانی که این قیمت‌ها به اوج خود رسیدند سهام و ارزهای خود را بفروشند. در این صورت تلفات و ضررهای حاصل از بازار موقتی خواهند بود و به کمترین میزان خود می‌رسند.

در زیر چندین استراتژی کاربردی و برجسته‌ که موجب بهره‌مندی از بازار گاوی می‌شود را بیان می‌کنیم. البته به خاطر داشته باشید که در حال حاضر ارزیابی وضعیت بازار امری دشوار و پیچیده است.

1. خرید کردن و نگه داشتن

پیش از این نیز گفتیم حرکت در بازار خرسی یکی از برجسته‌ترین استراتژی‌ها در بهره‌مندی از بازار گاوی خرید سهام و ارز دیجیتال و نگه داشتن آن است. طی این استراتژی سرمایه‌گذار با اعتماد به نفس بالا و خوش‌بینی بیشتر دست به خرید و ذخیره‌سازی می‌زند. همین خوش‌بینی و نگه داشتن ارزهای خریداری شده سبب بالا رفتن قیمت و بهره‌مندی از بازارهای گاوی می‌شود.

2. افزایش خرید و نگه‌داری

افزایش میزان خرید و نگه‌داری استراتژی دیگری در راستای بهره‌مندی بیشتر از بازار گاویست. اما این استراتژی خطر و ریسک بیشتری شامل می‌شود. درواقع یک سرمایه‌گذار با تصور و خوش‌بینی نسبت به افزایش قیمت به طور مداوم به افزایش و نگه‌داری سهم و ارز خود ادامه می‌دهد. سپس در زمان مناسب که قیمت‌ها به بالاترین میزان خود رسیدند آنها را می‌فروشد.

3. تجارت در نوسان

شاید ریسکی‌ترین استراتژی در بهره‌مندی از بازار گاوی، اقدام به تجارت در شرایط نوسانی باشد. سرمایه‌گذاران از طریق این استراتژی و فروش کوتاه یا سایر فنون اقتصادی سعی در کسب حداکثر سود را دارند. در واقع آنها از این تغییرات و نوسانات بازار گاوی برای بهره‌مندی بیشتر استفاده می‌کنند.

منظور از فروش کوتاه در بازارهای خرسی چیست؟

تجارت، زبانی مخصوص به خود دارد. اگر به تازگی شروع به معامله کرده‌اید، بدون شک به طور مرتب و روزانه با اصطلاحات تجاری بسیاری روبه‌رو می‌شوید. یکی از معروف‌ترین این اصطلاحات بازار خرسی و گاوی و همچین فروش کوتاه مدت در بازار خرسی است. این اصطلاحات برای توصیف موثر وضعیت بازار و برقراری ارتباط با سایر بازرگانان استفاده می‌شوند.

درک مفهوم فروش کوتاه مدت در بازار خرسی به شما کمک می‌کند کاری را که انجام می‌دهید، بهتر و راحت‌تر بیان کنید. بیشتر مردم در این تصور هستند که معامله سودآور معامله‌ای است که با قیمت کمتر خرید کنند و با قیمت بیشتر بفروشند اما این تنها روش کسب و افزایش سود نیست.

فروش کوتاه مدت در بازار خرسی یعنی شما با این تصور که در آینده می‌توانید با قیمت پایین‌تری سود خود را کسب کنید، در ابتدا دست به فروش می‌زنید. به عبارت دیگر، بازار خرسی به سرمایه‌گذاران اجازه می‌دهد تا بلافاصله پس از خرید، دست به فروش بزنند یا کمی بعد از خرید اقدام به فروش کنند. به این عمل در بازارهای خرسی فروش کوتاه مدت گفته می‌شود.

در بازارهای خرسی و گاوی چطور عمل کنیم؟

بازار خرسی و گاوی به طور کامل برعکس و مخالف یکدیگر هستند. در بازار گاوی احتمال ضرر و زیان پایین است و در بازار خرسی احتمال این ضرر و زیان بیشتر خواهد بود زیرا قیمت‌ها به طور مداوم ارزش خود را از دست می‌دهند. اما در بازارهای گاوی همیشه پایان کار دارای سودی چشمگیر است.

در بازارهای گاوی باید دست به سرمایه‌گذاری بزنید و در بازارهای خرسی حتی اگر به رشد سود امیدوار هستید در جهت سرمایه‌گذاری کاری انجام ندهید زیرا طی روند و چرخش این بازار بدون شک ضرر خواهید کرد. بنابراین بهتر است برای سودآوری بیشتر از بازار خرسی تنها به فروش کوتاه مدت روی آورید.

سخن آخر

هر دو بازار خرسی و گاوی در سرمایه‌گذاری‌ها و میزان کسب سود شما بسیار موثر خواهند بود پس بد نیست زمان کمی را صرف درک این دو بازار کنید و تصمیم بگیرید طی هر یک از این بازارها باید چطور پیش بروید. در ضمن فراموش نکنید بازار ارز و سهام همیشه در طولانی مدت به بازدهی مثبت و خوبی رسیده است.

میزان رضایت و موافقت، و همچنین تجربه‌های خود را درباره این مقاله، با ما به اشتراک بگذارید.

بازار خرسی چیست و چگونه در آن سود کنیم؟

در بازارهای مالی که محلی برای خرید و فروش ابزار سرمایه‌گذاری مثل سهام و ارزهای دیجیتال هستند، قیمت دارایی‌ها مهم‌ترین موضوع است. قیمت‌ها می‌توانند در روندهای متفاوت حرکت کنند. یعنی امکان دارد روند قیمت یک دارایی صعودی یا نزولی باشد.

شناخت این روندهای قیمتی و توانایی پیش‌بینی آینده قیمت، مهم‌ترین اصل در بازارهای مالی است، چراکه شما تنها با تحلیل و پیش‌بینی قیمت می‌توانید به سود برسید.

در واقع، شناخت تفاوت‌های بین روندها، شما را قادر می‌سازد تا تصمیمات بهتری را برای سرمایه‌گذاری‌تان اتخاذ کنید. می‌پرسید چگونه؟ پاسخ شما این است که: روندهای مختلف قیمتی، می‌توانند شرایط مختلفی را در بازار رقم بزنند. اگر نتوانید روندهای اساسی قیمت را تشخیص دهید، چگونه قادر خواهید بود تا خود را با شرایط متغیر بازار وفق دهید؟

در ادامه، ابتدا شما را بازار خرسی آشنا می‌کنیم تا بتوانید بهترین سودآوری را در بازار خرسی ارز دیجیتال داشته باشید.

معرفی بازار خرسی ارزهای دیجیتال

در یک بازار خرسی، قیمت‌ها به‌طور کلی در حال کاهش هستند. فعالیت در بازار خرسی برای سرمایه‌گذاران یا معامله‌گران مبتدی، بسیار چالش‌برانگیز خواهد بود. اغلب معامله‌گران ارزهای دیجیتال و تحلیلگران تکنیکال بازار، بر این باورند که بیت کوین از ابتدا در یک بازار گاوی (برخلاف بازار خرسی، در بازار گاوی به دلیل افزایش تقاضا برای خرید، قیمت‌ها در حال افزایش هستند.) قرار داشته است؛ با این‌حال، چند بازار خرسی برای ارزهای دیجیتال طی این مدت شکل گرفته‌اند.

با ما همراه باشید تا در ادامه، مفهوم بازار خرسی و روش‌های سودآوری در آن را بررسی کنیم.

بازار خرسی چیست؟

بازار خرسی، به بازه زمانی گفته می‌شود که در آن، قیمت‌ها در یک بازار مالی مثل بازار ارزهای دیجیتال یا سهام کاهش می‌یابد. بازارهای خرسی می‌توانند برای معامله‌گران بی‌تجربه، ریسکی و زیان‌بار باشند. بازارهای خرسی، به سادگی می‌توانند زیان‌های جبران ناپذیری را به سرمایه‌گذاران وارد کنند و باعث شوند که هرگز به بازارهای مالی بازنگردند. می‌پرسید چگونه؟ اصطلاحی بین معامله‌گران وجود دارد که می‌گوید:« صعود پلکانی، سقوط آسانسوری!»؛ به این معنا که حرکت به سوی بالا (افزایش قیمت‌ و سودآوری) می‌تواند بسیار آهسته و مداوم باشد و ریزش قیمت، اغلب سریع و تند اتفاق می‌افتد.

در واقع، زمانی که قیمت‌ها شروع به کاهش می‌کند، معامله‌گران نیز برای خروج از بازار از یکدیگر سبقت می‌گیرند. در بازار خرسی، معامله‌گران تلاش می‌کنند دارایی خود را نقد کنند. این روند، می‌تواند سریعا به یک اثر دومینویی ختم شود که در آن، عجله برخی از فروشندگان برای خروج از بازار، موجب ترس و خروج دیگر سرمایه‌گذاران می‌‌شود و این روند به همین شکل ادامه می‌یابد. نقد کردن‌های انبوه (نقد شدن تعداد و حجم بالای دارایی‌ها) می‌تواند اثر دنباله‌دار شدیدتری در بازار برجای بگذارد و به صف‌های سنگین فروش ختم شود.

البته در بازارهای خرسی، ممکن است دوره‌هایی از سرخوشی نیز اتفاق بیفتد که در آن‌ها، قیمت اغلب دارایی‌ها به‌طور همزمان، افزایش می‌یابد.

به‌طور معمول، سرمایه‌گذاران در بازارهای خرسی، مثل خرس رفتار می‌کنند؛ به این معنا که انتظار کلی آن‌ها از بازار، کاهش قیمت‌‌ها است. در بازار خرسی، احساسات (هیجان) نیز کاهش می‌یابد. در بازارهای خرسی، افراد انتظار دارند تا قیمت‌ها کاهش یابد و ممکن است یک پوزیشن معاملاتی را با توجه به فرصتی‌های احتمالی، ایجاد کنند.

تاریخچه بازارهای خرسی

بسیاری از سرمایه‌گذاران معتقدند که بیت کوین از ابتدای ساختش، در یک روند گاوی قرار داشته است؛ اما آیا می‌توان گفت که در این روند گاوی درازمدت، بازارهای خرسی رخ نداده‌اند؟ پاسخ منفی است. پس حرکت در بازار خرحرکت در بازار خرسی سی از آنکه قیمت بیت کوین در دسامبر 2017 به حدود 20 هزار دلار رسید، این ارز دیجیتال وارد یک بازار خرسی شدید شد.

پیش از وقوع بازار خرسی در سال 2018، قیمت بیت کوین در سال 2014 هم با ریزش بیش از 86 درصدی روبه شده بود.

در بازار سهام نیز، نمونه‌های مهمی از بازارهای خرسی را سراغ داریم. رکود بزرگ (سال 1929)، بحران مالی سال 2008 و سقوط بازار سهام در سال 2020 به دلیل ترس از کرونا، مثال‌های قابل توجهی از بازارهای خرسی هستند. این رویداد‌ها منجر شدند تا صدمات عظیمی به وال‌استریت وارد شود و قیمت‌ سهام نیز تحت تاثیر قرار بگیرد.

تفاوت بازار خرسی و بازار گاوی چیست؟

تفاوت ساده است. در بازار گاوی قیمت‌ها بالا می‌رود؛ در حالی‌که در بازارهای خرسی، قیمت‌ها ریزش می‌کند.

یکی از تفاوت‌های قابل توجه این دو بازار آن است که در بازارهای خرسی، معمولا دوره‌های طولانی درجا زدن ( یعنی قیمت‌ها افزایش یا کاهش محسوسی ندارند) رخ می‌دهند و نوسان قیمتی بین یک محدوده حمایت و مقاومت وجود دارد؛ به این معنا که نوسانات قیمتی در این موقعیت‌ها، بسیار پایین است و معاملات کمی انجام می‌شود. کاهش طولانی مدت قیمت‌ها، جذابیتی برای اغلب سرمایه‌گذاران ندارد.

چگونه در بازار خرسی معامله کنیم؟

حفظ نقدینگی (نقد ماندن) یا خرید استیبل کوین‌ها، یکی از ساده‌ترین استراتژی‌هایی است که معامله‌گران می‌توانند در بازار خرسی استفاده کنند. اگر نسبت به افت قیمت‌ها در بازار نگران هستید، می‌توانید تا زمانی که بازار از منطقه خرسی خارج شود، صبر کنید. اگر انتظار دارید در آینده، یک بازار گاوی ایجاد شود، می‌توانید زمانی که روند گاوی رخ داد، از آن به سود خود استفاده کنید. برای معامله‌گرانی که استراتژی هودل HODL (حفظ سرمایه در بلندمدت) با چشم‌انداز سرمایه‌گذاری چندساله را مد نظر دارند، بازار خرسی برای آن‌ها، لزوما به معنای سیگنال فروش نیست.

در سرمایه‌گذاری یا معامله‌گری، به‌طور کلی بهتر است استراتژی معاملاتی خود را با جهت بازار همسو کنید. به همین دلیل، یکی از استراتژی‌های سودآور در بازار خرسی، باز کردن پوزیشن شورت است. با این روش، زمانی که قیمت‌ها کاهش یابد، معامله‌گران می‌توانند کسب سود کنند. شیوه پوزیشن شورت، برای سبک‌های معاملاتی تریدینگ روزانه Day Trading (کسب سود از نوسانات قیمتی در طول یک روز) و سویینگ تریدینگ ( معامله با کسب سود در بازه زمانی با روند بازار همسو شوند. با این وجود، بسیاری از معامله‌گران، در جهت مخالف روند اصلی بازار فعالیت می‌کنند.

روش دیگر در بازار خرسی، انتخاب سبک معاملاتی بر خلاف روند بازار است، به این معنا که شما وارد یک پوزیشن لانگ Long position (خرید یک دارایی، با انتظار افزایش ارزش آن در آینده) شوید. به این شیوه، پرش گربه مرده (dead cat bounce) نیز گفته می‌شود؛ به این معنا که روند نزولی دارایی، با یک جهش، در کوتاه‌مدت به یک روند صعودی تغییر می‌کند؛ اما دوباره این روند نزولی می‌شود. این تحرک قیمتی که بر خلاف روند اصلی نزولی رخ داده است، می‌تواند دارای نوسانات شدیدی باشد.

بیت کوین در این محدوده، بسیاری از معامله‌گران احساس می‌کنند روند صعودی ایجادشده، طولانی مدت خواهد بود و با امید کسب سود در آینده، وارد یک دارایی می‌شوند؛ اما تا زمانی که روند اصلی خرسی به‌طور کامل به اتمام نرسد، فرض بر این است که روند نزولی بازار نیز ادامه می‌یابد.

به همین دلیل است که معامله‌گران موفق، در نزدیکی قله‌های قیمتی اخیر، سود خود را برداشت می‌کنند و پیش از ورود دوباره بازار به روند خرسی، از آن خارج می‌شوند؛ چرا که در غیر این صورت، آن‌ها در جریان بازار خرسی، چاره‌ای جز حفظ دارایی خود نخواهند داشت.

توجه داشته باشید که معامله‌گری بر خلاف روند اصلی بازار، یک استراتژی ریسکی است؛ حتی حرفه‌ای‌ترین معامله‌گران نیز ممکن است به دلیل خرید دارایی با قیمت کاهشی، متحمل زیان‌های هنگفتی شوند.

سخن آخر

ساده‌ترین استراتژی معاملاتی برای مبتدیانی که وارد یک بازار خرسی، حفظ نقدینگی و صبر کردن برای ایجاد فرصت معاملاتی بهتر است. البته، می‌توانید از روش‌های معاملاتی بهتری هم برای کسب سود در بازارهای خرسی استفاده کنید. بهترین روش استفاده از تحلیل‌ تکنیکال و رصد بازار است تا بتوانید همسو با حرکت بازار معامله کنید و وارد معاملات اشتباه نشوید. با این کار، ریسک ضرر را تا حد امکان کاهش و احتمال سودتان را افزایش می‌دهید.